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2018年11月1日银行新闻资讯：

越来越多嘚人买信托 究竟是为什么 近日招商银行(行情600036,诊股)披露2018年三季报，申万宏源(行情000166,诊股)金融更是指出其“龙头银行不负众望”。其中三季报显示代理信托计划收入达45.55亿元。在行业理财业务转型普遍承压的大环境下招行零售业务上的优势支撑其中收保持正数增长，亦是其業绩持续提升的根源之一

但这也不难看出，当投资者资金量达到100万以上之后无论是从减少中间商差价或在信托项目信息披露的完整性仩，投资者直接通过信托公司认购产品整体方向还是利好的

那么，作为一个合格的投资者你一定要知道，越来越多的人买信托究竟昰为什么呢？

1、财产权利与利益相分离信托有效设立后，信托财产从委托人的其他自有财产中分离出来成为一项独立运作的财产，仅垺务于信托目的

对委托人来说，他丧失了对该信托财产的实际控制权对受托人来说，他取得了管理运用和处分信托财产的权利对受益人来说，他取得了信托收益的请求权即信托受益权。

2、信托财产的独立性

(1)信托财产与受托人的固有财产相互独立。若受托机构(信托公司)解散、被撤销或破产信托财产不属于其清算或破产的财产。

(2)委托人的信托财产与委托人的其他财产相互独立这是一种特殊的破产隔离制度，它能保障受益人不因委托人破产或发生债务而失去享有其对该信托财产的权利

(3)不同委托人的信托财产或同一委托人的不同类別的信托财产相互独立。这是为了保障每一个委托人的利益保障同一委托人的不同类别的信托财产的利益，不因一种信托财产受损失而危及其他项信托财产

3、投资范围广泛，运用方式灵活信托投资范围广泛，是目前唯一准许同时在资本市场、货币市惩实业领域投资的金融机构

信托投资方式多样，既可以以贷款、投资、出租、出售及同业拆放等多种方式进行组合投资同时还可以视市场行情的变化，茬委托人(受益人) 授权、同意等情况下及时在三大市场之间灵活调整，使其在规避单个市场系统性风险的同时实现投资人收益的最大化。

4、托管形式多样信托财产可以以资金、有价证券、动产、不动产、资金债权等多种形式进委托。只要不违背法律强制性规定和公共秩序委托人可以为各种目的而创立信托；信托应用领域非常宽泛，信托产品品种繁多因此，信托也被称为“金融百货”

5、交易结构的靈活性。信托产品可以利用优先受益人和劣后受益人的结构设计合理捆绑、分担受益人和投资顾问的投资风险。

6、投资项目风险可控信托公司采用多种手段对投资项目进行风险管理: 抵押、质押、保证担保、结构化设计、信托直接持股(控股) 等。

7、适度的保密性由于信托昰以受托人的名义对外管理、运用信托财产，有效地解决了委托人为了商业保密和其它因素不愿公开信托财产委托人、受益人身份的难题

8、合理避税。目前国家税务机构还未规定信托公司代扣代缴受益人信托收益的义务因此对受益人获取的信托受益还无需进行代扣代缴。

在金融机构当中信托理财机构相对数量较少，这也是一般大众接触较少的原因截至去年底，全国信托公司总共有68家分布在全国28个渻市自治区。从事信托业的人数也并不多至今大约为两万多人。长期以来由于信托理财服务对象为相对小众的富裕人士，一般大众了解不多由此给人一种冷门的行业形象。在收入高的阶层里几乎都接触过信托机构的人员或听说过信托理财业务，有相当一部分人在进荇信托理财

其实，信托理财产品种类较为丰富且每家的风格不一样，比如有的侧重于房地产项目有的侧重于投资教育类行业，而有嘚偏重于医药类行业的投融资信托产品的周期一般都在一年到两年之间，其中一年的占市场主流

近年来，信托理财年化收益率大都在7%-10%の间也有更高或更低的，超出这个区间的较为少见高出一般的银行理财产品一倍有余。

信托与一般的银行理财、互联网金融平台有何鈈同

信托理财与银行理财既有相同也有不同，信托就是由机构先找到好的投资项目或者靠谱的融资方然后从社会募集资金给对方，这┅点跟借款给企业差不多此时，信托机构承担了所有的资金管理责任信托公司管理这些项目相对专业，安全性高

相对于其他理财平囼，信托机构对资金客户的要求较高2001年颁布实施《信托法》等法规明确了“受人之托，代人理财”的信托定位当时规定，信托理财每份合同金额不得低于5万元2007年，新《信托公司管理办法》规定信托理财门槛从5万元提高到100万元。张先生认为门槛以后可能还会提高。信托业务设置一百万元的门槛是为了防范低收入群体介入其中，从而承担资金风险

信托机构对于客户的审查是严格的，在投资信托理財时必须出具自己的收入来源和资产证明。当然除了收益较高之外上面提到的信托理财的合法避税功能、避债功能也是高收入群体倾姠于选择它的另一大理由，我国的法律规定信托理财不受破产清算以及其他债务追讨的影响。

说了这么多我们也不得不提醒大家，信託理财虽好但也并非是老少皆宜。比如信托理财周期一般为一年甚至两年，期间不能申请拿回资金这样的话，有资金需要急用的人戓者企业就不适合投资信托其次，信托产品也有信用风险一旦融资方出现经营问题，到期不能按时还款付息投资者的本金和收益就鈳能受到影响。那么其实投资者在选择信托公司的时候也要有自己的衡量标准，各个信托公司的理财风格不同擅长投资的项目和领域吔不同。一定要选实力雄厚的、信誉较好的、投资稳健的机构信托机构的背景可以从银监局等有关权威渠道进行了解。

海南银监局行政處罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕22号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕22号被处罚当事人个人姓名龙武单位名称—法定代表人姓名—主偠违法违规事实

贷款尽职调查、审查严重不尽职为不符合条件的客户办理授信业务，对个人贷款资金支付管理不到位行政处罚依据

《Φ华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第二款行政处罚决定警告，并处罚款五万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

深圳启动20亿元风险补偿资金池 撬动银行对中小微企业放贷 新华社深圳10月31日电深圳市31日启動针对中小微企业银行贷款的风险补偿资金池初始规模为20亿元。

据悉此举将进一步提高银行机构对中小微企业不良贷款的容忍度，风險补偿政策实施后预计可撬动新增中小微企业贷款额度250亿元以上，新增4000户以上的中小微受益企业

根据《深圳市中小微企业银行贷款风險补偿资金池工作方案》，该资金池由深圳市财政出资设立专项用于对符合条件的银行中小微企业不良贷款项目进行风险补偿。其中Φ小微企业是指在深圳辖区依法登记注册，成立1年以上所属产业不属于“限制”与“禁止”类产业范畴，以及不属于金融、类金融和房哋产行业与银行发生借贷关系，当期在国内各银行业金融机构本外币人民币贷款总额合计不超过3000万元的企业据了解，资金池主管部门為深圳市经济贸易和信息化委员会管理机构为深圳高新投集团。

深圳市经济贸易和信息化委员会公平贸易促进署署长高瞻表示该资金池用于对银行业机构为深圳市中小微企业放贷形成的不良贷款总体按30%的比例给予风险补偿，将撬动银行业机构对深圳市中小微企业新增20%以仩的贷款额度

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕23号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕23号被处罚当事人个人姓名杜华噺单位名称—法定代表人姓名—主要违法违规事实

贷款审查严重不尽职，受理并发放不符合条件的固定资产贷款、违反并购贷款风险管理規定超限额发放并购贷款。行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第二款行政处罚决定警告并处十五万元罚款作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罰决字〔2018〕10号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕10号被处罚当事人个人姓名—单位名称海南文昌农村商业银行股份有限公司法定代表人姓名孙恒保主要违法违规事实

贷款审查严重不尽职，受理并发放不符合条件的固定资产贷款、违反并购贷款风险管理规定超限额发放并購贷款。行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款一百万元作出行政处罚决定的机关名稱中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

炒股“拖后腿”但主业稳 上市信托公司三季度业绩下滑 上证报讯(记者 金苹苹)持续震荡的A股，令今年信托公司的业绩很“受伤”10月31日披露的两家上市信托公司的三季报显示，资本市场的波动拖了信托公司的業绩“后腿”安信信托(行情600816,诊股)和陕国投双双出现营收和净利润等业绩指标同比下滑。

不过信托公司的主营业务表现仍相对稳定信托業务均有所增长。

最新发布的安信信托三季报显示受宏观经济形势、监管政策及资本市场大幅波动等因素影响，安信信托三季度收入、利润同比均有所下降

公告显示，安信信托今年前三季度的营业收入为12.8亿元同比下滑69.5%；实现净利润0.24亿元，同比下滑99.15%

另一家上市信托公司陕国投的三季报业绩同样透露出公司业绩下滑的迹象。陕国投前三季度实现营业收入6.79亿元同比下降18.72%，实现净利润2.36亿元同比下降42.53%。

对於业绩滑坡的原因安信信托表示，因公司固有业务项下受资本市场大幅波动影响三季报计提资产减值准备9.91亿元，对整体业绩造成较大拖累

陕国投似乎也面临着同样的情况。其三季报披露资本市场持续性的下跌影响到公司自有资金的投资收益，致使总体的营业收入和利润出现下滑陕国投解释称，公司投资二级市场股票取得的收益及其市值降低导致投资收益较上年同期下降了7954.52万元，公允价值变动损益较上年同期下降1.02亿元；同时该公司对中长期持有的苏宁环球(行情000718,诊股)和华邦健康(行情002004,诊股)两只股票计提减值准备2926.57万元并按照会计政策對其他应收款计提了坏账准备。

对比固有业务方面的投资收益滑坡信托公司的主业发展仍稳剑

在行业经历着转型阵痛的背景下，安信信託三季度单季信托业务收入取得了环比提升显示公司对业务的梳理和调整取得了一定成效。数据显示安信信托前三季度实现信托业务收入24.07亿元，仍处于行业第一梯队

陕国投三季报数据也显示，今年三季度公司加大信托主业拓展力度，在去通道、除嵌套、控风险的情況下发力主动管理型业务和创新业务，使手续费及佣金净收入较上年同期增加5387.47万元

有信托业内人士对记者表示，在信托公司的营业收叺中占比较大的一般是信托业务收入，而固有业务的收益在较大程度上则依赖于股票市场的行情也因此更容易受到股市波动的影响。

資管新规颁布后面对竞争日趋激烈的资管市场，信托业当前直面转型压力财富管理和资产管理成为业内较为看好的发展方向。安信信託有关人士表示公司推出的高端养老信托产品“安信·安颐养老消费集合资金信托计划”此前已正式落地。这一依托专业机构投资管理能仂，同时满足一站式养老服务及老年人财富管理需求的产品或有望成为综合性财富管理新的增长点。

百瑞信托博士后科研工作站的研报則认为信托业每一次的转型发展都与宏观经济和金融环境的变化密切相关。随着我国经济进入高质量发展阶段未来信托业的发展机遇主要体现在产业优化、消费升级、财富管理等方面。

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕19号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决芓〔2018〕19号被处罚当事人个人姓名孙恒保单位名称—法定代表人姓名—主要违法违规事实

贷款审查严重不尽职受理并发放不符合条件的固萣资产贷款、违反并购贷款风险管理规定，超限额发放并购贷款行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第二款荇政处罚决定警告，并处十五万元罚款作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕7号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文号

藏银监罚决字〔2018〕7号被处罚当事人姓名或名称

中国建设银行股份有限公司西藏自治区分行

查克健主要违法违规事实

超额放贷、违规领取特费补贴违反审慎经营规则行政处罰依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定

合计罚款70万元作出处罚决定的机关名称

西藏银监局作出处罚決定的日期

山路连网路 土产成品牌——建行福建省分行金融扶贫侧记 “闽东要致富，茶叶蘑菇长毛兔”大山里的致富经朗朗上口，但要嫃正付诸实现曾经是那么遥不可及。

如今一切都在改变。当上证报跟随中国银行业协会调研建行福建省分行扶贫模式时发现该行通過对接农村产业，创新金融参与扶贫的模式运用互联网思维，以电商平台扶贫、信贷扶贫等方式正在不断激活贫困地区发展动力，一妀过去“输血”式传统扶贫老路子走出一条可持续发展的“造血”扶贫新路。

身处福建东北部山区的寿宁县下党乡开始旧貌换新颜。“授人以鱼不如授人以渔”的精准扶贫让靠山吃山的山里人，走出新路子、吃出好滋味

如今的下党乡，已经让人很难想象这里曾几哬时是山路崎岖、乡野贫困、产业空白的山旮旯。当山区农村脱贫的产业之路已经铺就对销售渠道和市场品牌的渴求就更为迫切。以前村民们害怕猪养大了不好抬出山去卖现在人们却开始担心品牌的知名度还不够高了。

虽然已经修通了公路下党乡的村民们再也不用像鉯前肩挑步行到市镇买卖农产品，但山路十八弯从县城到村里来回要三个小时的车程，加上种植户比较分散前几年这里的农产品销路鈈畅，丰产很容易变“难产”

“精准扶贫”的口号不是随便喊喊就可以的，因地制宜才是其中的关键所在电商扶贫一直是建设银行福建分行扶贫领域的重头戏。针对销售渠道问题建行福建省分行运用互联网思维，用“善融”商务平台对接入驻商户和买家将福建寿宁縣的高山茶、笋干、金丝扣等农特产品由电商公司集中收购并打造当地特色生态品牌，帮助贫困地区农产品真正“走出去”

“在寿宁县政府的推荐下，建行以善融商务平台为承载最大限度为商户入驻创造便利条件，不仅派专人对商户进行电子商务的运营辅导还安排专場营销活动。”建行福建省分行网络金融部电商团队负责人郑辉东表示

目前，建行福建省分行已经与寿宁县政府签署普惠金融战略合作意向书、与福建下乡的味道电子商务有限公司签订精准扶贫电商合作协议用扶贫资金弥补销售价差额，进而打造长期市场以带动散户種植农产品的积极性。

除了电商平台在市场销售方面，建行福建省分行还利用自己广泛的企业客户优势开展扶贫撮合业务。2018年建行鍢建省分行依托“建融智合”企业智能撮合综合服务平台，解决农产品供求双方信息不对称的问题目前，已成功撮合南平市两家龙头企業与专业合作社、家庭农场就稻谷、茶叶的购销需求并对其中的贫困户予以价格优惠。

9月份开始建行在全行范围开始推广扶贫撮合业務。

数据显示建行善融扶贫商户及营销活动在福建全省23个贫困县实现全覆盖，已设立普惠金融服务点1531个覆盖全省79%县域。截至2018年9月该荇为千余家的福建贫困县商户面向全国销售扶贫商品，累计实现在线交易额7.3亿元

如何运用金融力量推动乡村焕然一新，是银行开展普惠金融、服务乡村振兴的核心问题

福建省山林资源丰富，是著名的产茶之乡几年前，返乡创业的曾海林瞄准了家乡“白芽奇兰”茶叶的商机成立福建海山茶叶有限公司，以“公司+基地+贫困户”模式吸纳贫困群众就业致富年初，公司因扩大种植面积急需周转资金但是莋为小微企业，从银行得到贷款并不容易

了解到该公司的情况后，建行客户经理向曾海林推荐了小微快贷路径打通，一切就顺风顺水起来融到资金的曾海林建起标准化的茶厂，并成为该县第一家自营出口茶业企业同时当地贫困户也得到帮扶增收。

为解决乡村经营主體扩大经营的融资需求建行福建省分行运用互联网思维为小微企业、新型农业等经营主体量身定制了“成长之路”贷款。针对因缺乏有效担保物而形成的融资难问题建行福建省分行推出了包含小微快贷、善融贷、POS贷、百合贷、闽茶贷等大数据特色普惠产品和小微企业开戶优惠套餐等服务，满足龙头企业及其上下游经销商、养殖户、种植户的融资需求

日前，建行福建省分行与福建省农业农村厅签订《发展普惠金融助力乡村振兴》战略合作协议未来五年建行将为福建打造十个特色农业产业、实施特色现代农业“五千工程”提供不低于3000亿え的意向性贷款，为农村人居环境整治三年行动及基础设施向乡村延伸、资源要素向乡村流动等提供金融支持。

截至2018年9月建行福建省汾行支持全辖县域小微企业超过5500户，提供融资余额超过170亿元；全辖近5000户县域商户入驻善融商务平台累计在线交易额近200亿元。

海南银监局荇政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕17号 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕17号被处罚当事人个人姓名—单位名称东方市农村信用合作聯社法定代表人姓名卢秉英主要违法违规事实

参与违反并购贷款风险管理规定超限额发放并购贷款。行政处罚依据

《中华人民共和国银荇业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款三十万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出處罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕8号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文号

藏银监罚決字〔2018〕8号被处罚当事人姓名或名称

法定代表人姓名主要违法违规事实

对建行西藏分行超额放贷、违规领取特费补贴违反审慎经营规则負直接责任行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第款行政处罚决定

警告作出处罚决定的机关名称

西藏银监局作絀处罚决定的日期

中航信托：政策暖风频吹 股市有望迎来千亿资金 随着当前针对股票市场的利好政策频繁出台，中航信托最新发布的研报認为这一系列举措有望改变企业盈利和市场信心，让市场告别之前一度出现的恐慌式下跌

中航信托宏观策略总监吴照银认为，随着政筞逐步落地市场较为关注的股票质押风险将有望稳步缓解。他预计股市后市会止跌企稳市场下跌触发股权质押平仓，以及平仓导致市場下跌风险的恶性循环将被打断

吴照银还表示，股票回购政策有望释放数千亿资金相关政策对市场的影响有望改变市场格局。

海南银監局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕15号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕15号被处罚当事人个人姓名—单位名称陵水黎族自治县農村信用合作联社法定代表人姓名蒲为寿主要违法违规事实

参与违反并购贷款风险管理规定超限额发放并购贷款。行政处罚依据

《中华囚民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款三十万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海喃监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕5号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书攵号

藏银监罚决字〔2018〕5号被处罚当事人姓名或名称

中国工商银行股份有限公司西藏自治区分行

王学勇主要违法违规事实

违规领取特费补贴违反审慎经营规则行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定

罚款20万元作出处罚决定的机关名稱

西藏银监局作出处罚决定的日期

天房发展：子公司申请5亿规模信托贷款 由首开股份提供担保 中国网地产讯 31日晚间，天房发展(行情600322,诊股)发咘公告称经天房发展董事会审议，公司控股子公司海景公司拟向西藏信托申请信托贷款5亿元人民币贷款期限3年，担保方式为首开股份(荇情600376,诊股)提供全额全程担保并仍沿用公司将所持有的海景公司50%股权质押给首开股份提供反担保。

据披露海景公司为天房发展控股子公司，合资方为首开股份双方各持股50%，在较早前海景公司向交银国际申请信托计划融资人民币15亿元由首开股份全额全程担保。目前交银國际信托有限公司已发放信托贷款10亿元后续5亿元余款不再发放。

此外据天房发展披露称，本次保证后公司对外担保累计金额为168.05亿元占本公司最近一个会计年度经审计的净资产的383.62%；对控股子公司提供的担保总额占本公司最近一个会计年度经审计的净资产的105.92%，无逾期担保

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕14号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕14号被处罚当事人个人姓名—单位名称琼海市農村信用合作联社法定代表人姓名文博主要违法违规事实

参与违反并购贷款风险管理规定，超限额发放并购贷款行政处罚依据

《中华人囻共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款三十万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南監管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕6号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文號

藏银监罚决字〔2018〕6号被处罚当事人姓名或名称

法定代表人姓名主要违法违规事实

对工行西藏分行违规领取特费补贴，违反审慎经营规则負直接责任行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第款行政处罚决定

警告作出处罚决定的机关名称

西藏银监局作絀处罚决定的日期

全国首个知识产权信托交易在皖签约 10月19日下午安徽省知识产权信托交易试点签约仪式在合肥高新区举行，标志着全国艏个知识产权信托诞生我省在全国知识产权融资模式上率先实现新突破。

知识产权信托旨在以知识产权为核心通过信托贷款的形式为“轻资产、重智力”的高科技企业解决融资难题。本次交易试点是以知识产权收益权转让模式进行资金信托在不改变知识产权权属的前題下，将未来一段时间企业知识产权收益权有偿转让给国元信托由国元信托为企业募集社会资金，信托期满后再由企业以知识产权未來收益权为还款基础，对知识产权收益权进行溢价回购

知识产权信托交易试点是“推进全面创新改革试验”的重点任务，我省2016年在全国率先开展理论研究和市场调研等工作至今试点工作正式落地。在本次签约仪式上安徽国元信托有限责任公司、合肥高新融资担保有限公司分别与合肥市百胜科技发展股份有限公司、安徽中科大国祯信息科技有限责任公司、合肥联信电源有限公司三家企业进行了签约，共為企业募集首期资金2000万期限2年。

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕12号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕12号被处罚当倳人个人姓名—单位名称海南临高农村商业银行股份有限公司法定代表人姓名岑血主要违法违规事实

参与违反并购贷款风险管理规定超限额发放并购贷款。行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款三十万元作出行政处罚决定嘚机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕2号) 西藏银監局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文号

藏银监罚决字〔2018〕2号被处罚当事人姓名或名称

法定代表人姓名主要违法违规事实

对农行西藏汾行超额放贷违反审慎经营规则负直接责任行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第款行政处罚决定

警告作出處罚决定的机关名称

西藏银监局作出处罚决定的日期

邮储银行濮阳分行被罚30万：信托贷款资金被违规挪用 中国邮政储蓄银行濮阳市分行被監管层罚了30万元。

因监管不力导致信托贷款资金被违规挪用中国邮政储蓄银行濮阳市分行被监管层罚了30万元。

10月29日银保监会官网公示叻这张罚单。罚单信息显示中国邮政储蓄银行濮阳市分行因监管不力导致信托贷款资金被违规挪用，河南银监局濮阳分局依据《固定资產贷款管理暂行办法》(中国银监会令2009年第2号)第三十九条第六项《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五项，对该行处以30万え的罚款处罚日期是2018年10月8日。

具体来看《固定资产贷款管理暂行办法》第三十九条列出了贷款人在七种情形之下，监管层将对其采取監管措施其中，第六项为“未按本办法规定进行贷款资金支付管理与控制的”

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条则列絀银行业金融机构在六种情形下，由国务院银行业监督管理机构责令改正并处二十万元以上五十万元以下罚款；情节特别严重或者逾期鈈改正的，可以责令停业整顿或者吊销其经营许可证；构成犯罪的依法追究刑事责任。其中第五项为“严重违反审慎经营规则的”。

┅位信托业人士此前对记者表示信托资金被违规挪用，也表明了信托公司对资金流向监管存在难度对于信托公司来说，要做好风险防控有瑕疵的项目尽量不去碰。信托公司也应该督促银行把好资金流向的关并随时采取应对措施。

有业内人士在接受相关媒体采访时则矗言银行在向融资方支付信托款项时，一般遵循两个原则：一是如果信托合同中已约定项目预算、工程进度时间安排只要符合合同规萣的节奏，银行就直接放款；二是融资方的用款时间等不符合信托文件要求那么银行会审查合同是否真实、用途是否符合信托文件要求。至于放款后的资金流向追踪银行并不会严格核查。

“银行本来就赚取少部分的托管费而在支付信托资金时，银行一般只审查融资方嘚资质信息是否准确不会动用太多精力去审查各个领域，所以此次被罚30万元在以往并不多见算是较大的罚款力度。”一位银行从业人員如是说

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕13号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕13号被处罚当事人个人姓名—单位名稱儋州市农村信用合作联社法定代表人姓名钟捷锦主要违法违规事实

参与违反并购贷款风险管理规定，超限额发放并购贷款行政处罚依據

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定罚款三十万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕3号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罰决定书文号

藏银监罚决字〔2018〕3号被处罚当事人姓名或名称

中国银行股份有限公司西藏自治区分行

易光明主要违法违规事实

超额放贷，违反审慎经营规则行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定

罚款50万元作出处罚决定的机关名称

西藏银监局作出处罚决定的日期

微众银行与深大共同创办金融科技研究院 “金融科技研究院是由深大和微众银行共同承担科研和开发项目、聘任高水平研究人员共同培养硕士、博士、博士后人才，以推动教师基础研发实践、学生科技创新锻炼和企业技术项目研究”微众银荇介绍道。

昨日由深圳大学和微众银行共同创办的金融科技研究院成立签约仪式暨研究院第一次理事会在深大校园举行。

据了解此前罙圳大学与微众银行就金融科技专业人才培养体系方面签订了战略合作协议。双方共同制定人才培养方案和教学计划合作开发实务课程、案例和教材，共建学生实习实践基地、金融科技教学实践基地和金融科技实验室今年九月，第一届“金融科技方向”本科特色班已经囸式完成招生

微众银行方面表示，双方还将共同致力于探索和梳理金融科技领域的产业链、政策链协同研究金融科技产业政策，探寻金融科技领域相关标准制定为政府决策提供智库作用。

“研究院利用微众银行金融科技企业优势借助深圳大学的综合性大学教育平台，联合市政府、国内外金融科技机构以双一流‘金融科技学科群’建设为中心，打造全方位的产学研体系为世界经济特区发展中遇到嘚问题与挑战提供人才智库。”深圳大学校长李清泉说道

微众银行董事长顾敏表示，大湾区的创新发展之路人才的吸引和培养是核心基础，此次微众银行联手深圳大学建立“金融科技研究院”将共同培养高精尖、国际化金融科技人才，推动粤港澳大湾区金融科技方面嘚产学研体系建设助力粤港澳大湾区成为国际科技创新中心。

而对于金融科技研究院的发展规划金融科技研究院院长张凯介绍道：“未来1-2年将主要推动四个方面的工作：一是围绕粤港澳大湾区的发展规划，引入国际优秀教育资源二是在全球范围内招聘既具有学术知名喥又具有丰富业界经验的金融科技领军人才，从事科学与学生培养工作三是设立金融科技博士后流动站和科研工作站，延揽一批从事金融科技前沿研究的高端人才四是联合市政府、国内外金融科技机构在金融科技行业领域一起贡献有影响力的研究成果与行业标准，服务荇业发展发挥智库作用。”

受贿309万判刑10年如今重要证人翻供！行长受贿案疑云再起，二审庭审一天半仍未宣判

重要证人翻供这让中信银行泉州分行原行长受贿案疑云重重。

受贿309万判刑10年中信银行泉州分行原行长李耀东不服一审判决提出上诉。10月25日中信银行泉州分荇原行长李耀东受贿案在泉州中院进行二审。

重要行贿证人邱辉足的翻供让行贿李耀光是否成立成为二审庭审焦点之一。据澎湃新闻报噵庭审持续了一天半时间，审判长未当庭宣判

据财新此前的报道称，在案件一审期间检方指控李耀东10笔受贿事实金额超过300万，但李耀东不服一审判决向福建泉州中院上诉，并称曾遭到刑讯逼供

这到底是怎么一回事儿？

此前中信银行泉州分行原行长李耀东被指控茬任职期间收受商人邱辉足等人贿赂300万余元，并在审核审批相关企业申请贷款、续贷或增加授信额度的过程中为他人谋利

一审期间，李耀东承认2014年期间分别收受过10万元现金、五张提酒卡和一万购物卡但一直否认受贿其余300多万元，其中包括收受商人邱辉足的200万元

李耀东表示，10万元现金是在2014年秋天青岛举办客户论坛时福建公元食品有限公司老板许金岑以活动费用为名义放在酒店房间里。5张提酒卡和一万え购物卡是2014年春节前内外矿业有限公司老板王荣平放在其办公室

检方以李耀东身为国家工作人员，利用职务上的便利非法收受他人贿賂，为他人谋取利益触犯了《刑法》相关规定犯罪事实清楚，证据确实、充分应以受贿罪追究其刑事责任。

2018年1月19日南安法院一审以受贿罪宣判李耀东有期徒刑10年并处罚金100万元，认定李耀东利用职务便利受贿约309万余元为他人谋利益，数额特别巨大构成受贿罪。

不服┅审已上诉称曾遭刑讯逼供

李耀东不服一审判决，向福建泉州中院上诉他在上诉状中称，一审判决是在程序违法、证据不足情况下作絀的李耀东要求泉州中院撤销原判，依法改判无罪或发回重审

李耀东案一审时，控方出具了邱辉足行贿案一审判决书该判决认定邱輝足向李耀东先后四次行贿200万元。但李耀东辩护律师指出邱辉足已提出上诉，一审判决属于未生效判决不能作为李耀东案的定罪证据。

与此同时财新报道表示，李耀东曾在手写的控告书中称在侦查初期近90个小时无法休息，“精神和身体极度痛苦”；侦查人员以“抄镓、抓捕亲属、扩大调查范围等手段逼供”；以“交代金额不达标领导不满意等诱供”，“说我在领导位置上干了这么多年受贿起码茬1000万以上，我说我所有财产加起来也没有1000万对方说起码要交代500万，后来又降到400万说领导不满意，如果不交代就监视居住半年以上”等等。

值得注意的是在一审中提到的李耀东最大受贿金额是200万元，行贿人是福建商人邱辉足

主要行贿人邱辉足的翻供让这个案件充满疑点。由于邱辉足不服一审判决以其不构成个人行贿罪、原审判决过重为由提出上诉，在他上诉意见中邱辉足表示并未给李耀东行贿200萬元。

泉州中院经在二审认为邱辉足犯行贿罪的事实不清、证据不足，撤销原判决并发回南安法院重审目前还未宣判。然而庭审现场检方认为邱辉足案发回重审，不影响指控的成立

但有律师则认为，邱辉足否认向李耀东行贿李耀东也否认收受邱辉足的贿赂，且没囿其他证据能证明这笔受贿检方该项指控不能成立。

2018年10月25日至26日泉州中院二审公开开庭已审理了此案。 邱辉足“行贿”李耀光是否成竝是二审庭审焦点之一据澎湃新闻报道，庭审持续了一天半审判长未当庭宣判。

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西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕4号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文号

藏银监罚决字〔2018〕4号被处罚当事人姓名或名称

法定代表人姓名主要违法违规事实

对中行西藏分荇超额放贷违反审慎经营规则负直接责任行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十八条第款行政处罚决定

警告作出处罰决定的机关名称

西藏银监局作出处罚决定的日期

海南银监局行政处罚信息公开表(琼银监罚决字〔2018〕11号) 行政处罚决定书文号琼银监罚决字〔2018〕11号被处罚当事人个人姓名—单位名称海口农村商业银行股份有限公司法定代表人姓名吴敏主要违法违规事实

向关系人发放担保贷款的條件优于其他借款人同类贷款的条件，贷款尽职调查、审查严重不尽职为不符合条件的客户办理授信业务，对个人贷款资金支付管理不箌位行政处罚依据

《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款、《中华人民共和国商业银行法》第七十四条第八款行政处罰决定罚款三百六十万元作出行政处罚决定的机关名称中国银行业监督管理委员会海南监管局作出处罚决定的日期2018年9月19日

华夏银行不良贷款率微升 证金三季度减持2.4亿股 中国经济网北京10月31日讯 今日，华夏银行公布2018年三季报后股价微跌0.62%当日上证指数大涨1.35%。今年前三季度华夏銀行实现营业收入506.23亿元，同比增长1.07%；实现归属于母公司股东的净利润145.13亿元同比增长2.01%。截至今年9月末华夏银行不良贷款率为1.77%，较上年末微升0.01个百分点；拨备覆盖率159.67%较上年末上升3.16个百分点。截至9月末华夏银行资本充足率为11.82%、一级资本充足率为9.00%、核心一级资本充足率为8.01%。

根据监管要求到2018年底，按照《巴塞尔协议III》非系统性重要银行资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率要分别达到10.5%、8.5%、7.5%。

茬华夏银行的前十大流通股股东中证金公司第三季度减持华夏银行股份2.4亿股，持股由二季度末的4.90%降至三季度末的2.99%

西藏银监局行政处罚信息公开表(藏银监罚决字〔2018〕1号) 西藏银监局行政处罚信息公开表行政处罚决定书文号藏银监罚决字〔2018〕1号被处罚当事人姓名或名称

名称中國农业银行股份有限公司西藏自治区分行

刘永胜主要违法违规事实超额放贷，违反审慎经营规则行政处罚依据《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条第五款行政处罚决定

罚款50万元作出处罚决定的机关名称

西藏银监局作出处罚决定的日期

四大行前三季业绩大PK：工行賺钱最多 建行资产回报率最高

截至10月30日晚间中、农、工、建四大国有行三季度业绩悉数出炉。

作为总资产规模之和超过90万亿的四大行其利润数据向来十分吸引眼球：四大行前三季度归属于母公司股东净利润之和达到7786.2亿元。拿最新出炉的三季度GDP来作参照可以对数据有更矗观的理解。国家统计局数据显示今年前三季度我国国内生产总值650899亿元，也就是说四大行前三季度净赚金额之和为全国前三季度GDP的1.20%，進一步看西部某省前三季度GDP为约2800亿元，也就是说四大行的净赚金额为该省同期GDP约2.8倍

《每日经济新闻》记者注意到，从四大行各自净利潤数据对比来看工行前三季度净赚2396.27亿元，为四大行中最赚钱的银行而建行该项为2141.08亿元，农行该项为1716.11亿元中行该项为1532.74亿元。

贷款投放增速PK：农行领跑四大行

从贷款来看至三季度末工行客户贷款及垫款总额15.26万亿元，建行该项为13.77万亿元农行为11.78万亿元,中行为11.42万亿元。

从贷款增长率来看至报告期末工行贷款及垫款总额比上年末增长7.24%，建行该项为6.68%农行为9.8%，中行为6.77%对比显示，农行贷款投放增速在四大行中排名第一

工行贷款具体数据为，客户贷款及垫款总额15.26万亿元比上年末增长7.24%，其中境内分行人民币贷款增加9199.04亿元增长7.40%。从结构上看公司类贷款9.45万亿元，个人贷款5.5万亿元票据贴现3174.28亿元。

建行贷款具体数据为客户贷款和垫款总额13.77万亿元，较上年末增加8623.41亿元增长6.68%。其Φ该行境内公司类贷款6.72万亿元，个人贷款5.76万亿元票据贴现1631.96亿元；海外和子公司贷款和垫款1.12万亿元。

农行贷款具体数据为客户贷款和墊款总额11.78万亿元，比上年末增长9.8%其中，公司类贷款6.61万亿元个人贷款4.52万亿元，票据贴现2053.73亿元境外及其他贷款4372.10亿元。

中行贷款具体数据為客户贷款总额11.7万亿元，比上年末增加8012.15亿元增长7.35%。其中中国内地机构人民币贷款8.84万亿元，比上年末增加5981.94亿元增长7.26%。

从存款上来看至报告期末，工行客户存款21.31万亿元建行该项为17.23万亿元，农行为17.30万亿元中行为14.61万亿元。客户存款上工行排名第一农行领先于建行排洺第二。

具体看存款相关指标至报告期末，工行客户存款21.31万亿元比上年末增加1.74万亿元，增长8.92%从结构上看，定期存款10.8万亿元活期存款10.26万亿元，其他2576.74亿元

建行客户存款17.23万亿元，较上年末增加8644.38亿元增长5.28%。其中该行境内定期存款7.69万亿元，活期存款9.09万亿元境内公司存款9万亿元，个人存款7.78万亿元；海外和子公司存款4529.55亿元

农行吸收存款17.30万亿元，比上年末增加1.11万亿元增长6.83%。按存款期限结构划分定期存款6.60万亿元，活期存款10万亿元其他存款6905.04亿元；按存款业务类型划分，公司存款超6.8万亿元个人存款9.75万亿元，其他存款6905.04亿元

中行客户存款總额14.61万亿元，比上年末增加9499.40亿元增长6.96%。其中中国内地机构人民币客户存款10.75万亿元，比上年末增加6822.94亿元增长6.78%。

从经营效益来看工行姩化加权平均净资产收益率为15.15%，建行该项为16.08%农行该项为15.94%，中行13.70%结果显示建行ROE排名第一，农行排名第二工行排名第三，中行排名第四

不过从年化平均总资产回报率来看，前三季度工行ROA为1.18%，建行该项为1.26%农行为1.05%，中行为1.07%对比来看，建行该项排名第一农行排名第四。

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Φ国人民银行下周三在港发行票据 支持离岸人民币业务 新华社香港10月31日电香港金融管理局31日公布中国人民银行将在11月7日通过金管局债务笁具中央结算系统发行200亿元人民币央行票据，支持香港离岸人民币业务发展

此次发行的人民币央行票据包括3个月和1年期各100亿元，将于2018年11朤7日进行投标于2018年11月9日交收。票据可供合资格的债务工具中央结算系统成员以利率为标的通过中央结算系统债券投标平台进行竞价投標，每项投标均须以人民币50万元或其整数倍数为单位利率报价变动幅度为万分之一。

每一系列央行票据将以面值发行3个月期人民币央荇票据于或最接近2019年2月8日的利息支付日到期，1年期人民币央行票据于或最接近2019年11月9日的利息支付日到期每一系列央行票据利率为该系列央行票据投标确定的单一年息发行利率，3个月期央行票据利息于2019年2月8日派息1年期央行票据于2019年5月9日和2019年11月9日各派息一次。

早在今年9月20日中国人民银行和香港金融管理局已经签订合作备忘录，明确中国人民银行将利用金管局的债务工具中央结算系统债券投标平台在香港招标发行中国人民银行票据，支持香港离岸人民币业务发展

金管局总裁陈德霖表示，中国人民银行在港发行票据可进一步满足市场需求为金融机构开发人民币产品提供更好的基矗

香港特区政府财政司司长陈茂波31日表示，中国人民银行在港发行人民币票据有助于支持香港作为全球离岸人民币业务枢纽的地位，进一步推动香港债务市场的发展

深圳大学携手微众银行创办金融科技研究院 金融界网站讯 10月30日仩午，由深圳大学和微众银行共同创办的“深大-微众金融科技研究院”(以下简称“金融科技研究院”)成立签约仪式暨研究院第一次理事会茬深大校园举行深圳大学校长李清泉、副校长徐晨、学科办主任明海燕、南特商学院院长张凯，和微众银行董事长顾敏、行长李南青、副行长兼首席信息官马智涛等出席并为金融科技研究院揭牌深圳是改革开放排头兵、先行地、实验区，金融和科技一直是深圳的支柱产業和发展引擎近年来，随着金融科技的快速发展培养符合需求的金融科技人才已成为创新发展的关键。

站在改革开放40周年的新起点罙圳大学与微众银行锐意进娶勇于创新，结合各自特色和优势成立金融科技研究院旨在响应粤港澳大湾区建设金融科技人才的需求，致仂于打造深圳金融科技人才培养“新高地”以金融科技学科建设勾勒创新发展的“蓝图”，助力大湾区金融产业转型升级也为改革开放新时代提供“深圳范本”。金融科技研究院的建立将充分发挥深圳本土金融科技资源优势，引入国际优质教育资源金融科技研究院鉯“协同研发、协同创新”为指导，由深圳大学和微众银行共同承担科研和开发项目、聘任高水平研究人员共同培养硕士、博士、博士後人才，以推动教师基础研发实践、学生科技创新锻炼和企业技术项目研究促进产学研深度融合，实现多方共赢

据了解，此前深圳大學与微众银行就金融科技专业人才培养体系方面签订了战略合作协议双方将充分利用深大的教学体系资源、招生渠道和品牌优势，以及微众银行在金融科技领域的实践经验、企业资源、创新实践基地和创业孵化器采劝协同办学、协同育人”形式，探索共建金融科技本、碩、博不同层次的人才培养；双方共同制定人才培养方案和教学计划合作开发实务课程、案例和教材，共建学生实习实践基地、金融科技教学实践基地和金融科技实验室合作开展学生创业孵化，采取与行业师资联合授课等形式打造理论与实践并重的教师队伍，创新产敎融合的人才培养机制今年九月份，第一届“金融科技方向”本科特色班已经正式完成招生

与此同时，双方还将共同致力于探索和梳悝金融科技领域的产业链、政策链协同研究金融科技产业政策，探寻金融科技领域相关标准制定为政府决策提供智库作用。

深圳大学校长李清泉在揭幕仪式上致辞他表示，金融科技研究院的建立对深圳大学的学科建设、人才培养以及微众银行的发展都具有重大意义，更对整个深圳市特别是未来以科技创新为驱动发展的金融产业产生了非常深远的影响研究院将全方位地推动金融科技创新、人才培养囷科学研究，希望可以引领大湾区乃至全国的金融科技创新为社会发展作出贡献。研究院利用微众银行金融科技企业优势借助深圳大學的综合性大学教育平台，联合市政府、国内外金融科技机构以双一流“金融科技学科群”建设为中心，打造全方位的产学研体系为卋界经济特区发展中遇到的问题与挑战提供人才智库。

作为国内首家互联网银行微众银行成立三年多来，坚持创新驱动业务发展在人笁智能、区块链、云计算、大数据等前沿金融科技领域探索创新，成功打造了多个国际和行业领先的创新性技术应用成为国内外金融科技与普惠金融领域的先行者。

微众银行董事长顾敏表示随着粤港澳大湾区发展国家战略的实施，粤港澳大湾区将逐渐成为孕育科技、国際贸易、金融、创新产业发展的优质土壤习近平总书记强调“发展是第一要务、人才是第一资源、创新是第一动力”，大湾区的创新发展之路人才的吸引和培养是核心基础，此次微众银行联手深圳大学建立“金融科技研究院”将共同培养高精尖、国际化金融科技人才，推动粤港澳大湾区金融科技方面的产学研体系建设助力粤港澳大湾区成为国际科技创新中心。

对于金融科技研究院的发展规划金融科技研究院院长张凯表示，未来1-2年将主要推动四个方面的工作：一是围绕粤港澳大湾区的发展规划引入国际优秀教育资源，构建金融科技本科、硕士、博士全层次的学科建设体系打造“校企协同育人”特色学科。二是在全球范围内招聘既具有学术知名度又具有丰富业界經验的金融科技领军人才从事科学与学生培养工作。三是设立金融科技博士后流动站和科研工作站延揽一批从事金融科技前沿研究的高端人才。四是联合市政府、国内外金融科技机构在金融科技行业领域一起贡献有影响力的研究成果与行业标准服务行业发展，发挥智庫作用

未来，深圳大学与微众银行将以金融科技研究院为载体在粤港澳大湾区框架下支持重点区域发展，积极投入金融科技人才国际囮培养

移动支付安全问题频现：卡在手密码没丢 钱却没了 零点前一刻钟，短暂而急促的短信铃声响起昏昏欲睡的北京市民郭先生看了┅眼手机，短信通知：“您尾号为某某的卡由银联转出4750元余额0元。”近期没用这张卡主动消费过郭先生惊出一身冷汗，显然他的卡被盜刷了报警后，警方告知这类案件大多与移动支付带来的个人信息安全隐患有关

近期，不少银行卡在手账户被盗刷、苹果手机用户账戶遭窃取盗用等问题频发再度引发了人们对于移动便捷支付安全性的担忧。移动支付安全问题频发原因为何我们究竟该如何应对？

卡茬手密码没丢钱却没了

“银行卡一直在我钱包里，平时在提款机取钱时都会注意周围确保密码不被别人获龋”想不明白钱为何不翼而飛的郭先生随即拨打银行客服被告知，这笔转账经过卡主本人授权具体转账原因和去向需要查问银联。

“我打通银联客服同样被回复這笔转账已获得我‘本人’授权，银联仅是代付转出到下一级支付机构”郭先生说，经过多达数十次的电话查询和多日的等待后他被告知，这笔钱被先后从北京转向山东青岛等地多家支付公司最后被汇入上海一家航空旅行社账户。有人竟然在郭先生不知情的情况下鼡他的银行卡为陌生人购买了机票。

相比于郭先生不知情的情况下发生的资金安全问题还有一些人的钱是在合理合法的情况下被转走，卻让人充满困惑吉林长春市一位银联卡用户告诉记者，他在去缴纳一项生活费用时收费人员拿起他的银行卡靠近了POS机就直接把钱刷走叻，不需要密码也不需要签字这令他非常诧异。

询问银行客服得知他这张卡片已在默认情况下被开通小额免密免签业务。“默认开通免密虽然方便消费却感觉自己蒙在鼓里，万一像网上说的卡遗失后被恶意盗刷真是太危险了。”这位长春市民说

同样，重庆市民罗先生前一阵在网上订机票时也遇到了类似的情况平台上没有要求输入支付密码，几千元瞬间就被划走平台称支付机构和银行有合作，鈈管金额大小都可以直接闪付无需输入密码。

以往银行卡被盗刷是因为使用者在刷卡过程中泄露密码或被不法分子诱骗所致。如今鉲不离身手机上轻轻点一点都有可能导致银行卡、身份信息泄露。生活便捷的同时支付和信息安全面临崭新挑战。

常用移动支付的人都囿过这样的经历在平台购物、注册和结账时，很多时候需要绑定银行卡或支付宝等账号协议条款页面米粒般大小的字密密麻麻，人们往往看都不看就点同意殊不知其中可能暗藏玄机，自己已默认“授权”平台个人和资金账户等重要信息可能被他人利用。以上郭先生等几个案例就是类似的情况

近期，利用手机“免密支付”的漏洞绕过密码、指纹等安全验证手段，不少苹果手机用户账户被盗刷引发社会高度关注围绕手机“免密支付”产生的纠纷和诈骗等问题日趋高发。

如今网民在登录某些视频、购物网站等平台时，经常会被推送各类广告想得到优惠将签署默认开通“免密支付”“自动续费”等功能，网民一不留神就会被“授权”“自动续费”同时，不少不法分子利用钓鱼网站或诈骗短信链接诱导群众点击，获劝免密”授权后通过免密支付绕过密码将资金转走

目前，专家归纳移动支付问題主要在于用户平台注册时绑定银行卡或账户不知情的情况下给予平台“授权”；其次，不少网民在多个平台上默认开通了“免密支付”被不法分子利用绕过密码、指纹等安全验证手段将钱转走。

创新支付模式考验诚信体系

据工信部数据统计截至2017年10月，中国移动支付茭易规模已超过81万亿元人民币位居全球之首。移动支付给国人生活带来便利的同时也已成为推动经济发展的新动能。

采访中一些常年使用移动支付的消费者告诉记者虽然扫码支付十分方便，但现在有些“坑”却无法避免例如有时候在饭馆扫二维码，支付的同时也自動关注了该店的公众号等到公众号推送消息时才发现。还有群众反映在一些地方如今只有扫码才能享受优惠，用现金则备受冷遇让囚很不舒服。

记者了解到商家对移动支付的“爱”也有诸多无奈。有商家坦言现在营业台不摆个二维码根本不敢做生意，偶尔还会有囚趁着店里高峰忙乱时自称付款成功却根本没有支付。

有专家认为虽然现在有关部门对扫码支付等移动支付行为作出了安全规范要求，但仍然赶不上市场的发展变化快更赶不上一些人挑战诚信底线的速度快。

吉林省社会科学院经济研究所所长孙志明认为移动支付在帶来便利的同时，更是对社会诚信体系的考验需要运营方、监管方、商家、用户各方共同建立更适应市场需求的诚信体系和安全机制，否则移动支付市场无法健康成长

中国电子商务研究中心主任曹磊表示，便捷快速的移动网络支付方式是未来大势所趋但目前快捷型支付还有很多问题亟待解决，包括怎样更好地保障用户隐私、优化安全系数等同时还应有兜底方案，完善补偿机制

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A股“跌跌不休”波及广！两家上市信托受牵连 今年以来，A股二级市嘲跌跌不休”一度击穿2500点。这也让信托公司苦恼不已。

10月30日晚间上市公司安信信托(行情600816,診股)、陕国投发布2018年度三季报。无独有偶由于二级市场股票投资失利，双双出现营收净利同比下滑的情况与之相反，这两家公司的信託业务均表现稳定还有所增长。

安信信托前三季信托业务收入24亿

行业在经历着转型阵痛的背景下安信信托三季度单季信托业务收入取嘚了环比提升，公司对业务的梳理和调整取得了一定成效：公司前三季度实现信托业务收入24.07亿元稳稳居于行业第一梯队。

但同时三季喥固有业务项下受资本市场大幅度波动影响，三季报计提资产减值准备9.91亿元对整体业绩造成了较大拖累。

安信信托向来注重产业布局據记者了解，今年该司除了将积极拥抱监管、主动夯实业务基础作为战略重点之外安信信托还积极布局直销能力建设，通过完善财富管悝的布局及团队建设为进一步发力财富管理打下基矗安信信托表示，财富管理和资产管理将是未来的发展方向

与此同时，安信信托的金融创新脚步不断加快安信信托旗下的高端养老信托产品“安信·安颐养老消费集合资金信托计划”正式落地。

这一依托专业机构投资管理能力，同时满足一站式养老服务及老年人财富管理需求的产品或将成为金融养老领域值得关注的新模式，也有望成为综合性财富管悝新的增长点

业内人士分析，在资管新规之下养老信托业务对于信托公司而言，有望成为推进主动管理转型、拓展财富管理渠道的新嘗试也将有助于信托公司的展业以及更好地发挥产融结合的优势，“脱虚向实”服务实体经济

陕国投前三季信托收入增8.3%

根据陕国投三季报，该司前三季度实现营业收入6.79亿元同比下降18.72%，净利润2.36亿元同比下降42.53%。

本报记者注意到尽管陕国投的信托主业保持上升态势，但業绩受资本市下跌影响较大

数据显示，陕国投前三季度信托主业的手续费及佣金收入达到7.04亿元同比增长8.3%。陕国投表示公司加大信托主业拓展力度，在去通道、除嵌套、控风险的情况下狠抓主动管理型业务和创新业务，使手续费及佣金净收入较上年同期增加 5387.47万元

对於营业收入和净利润同比出现下滑的原因，陕国投称在信托主业保持升势的同时，资本市场持续性下跌影响到自有资金投资收益致使總体营业收入和利润出现一定下滑。

其中该公司投资二级市场股票取得的收益及其市值降低，导致投资收益较上年同期下降7954.52万元公允價值变动损益较上年同期下降 1.01亿元；同时该公司对中长期持有的苏宁环球(行情000718,诊股)和华邦健康(行情002004,诊股)两只股票计提减值准备 2926.57万元，并按照会计政策对其他应收款计提了坏账准备

在报告期内，陕国投完成了旷日持久的配股工作进一步充实了资本实力，其中注册资本增加了8.735亿元，增幅28.26%增资后注册资本达到近40亿元，公司资产总额及净资产也分别增加了29.95亿元和 23.79亿元增幅分别为31.7%和 30%。

此外对于长安银行股權一事，三季报披露海航旅游集团在陕国投规模5亿元信托产品到期后，拟转让所持长安银行股权抵债今年8月1日，西安中院下达《执行裁定书》正式查封了海航旅游集团所持长安银行5.92%的股权。10月12日该部分股权已公开挂拍，将于11月12日挂牌结束该项目问题亦将有效解决。

中小银行未来之路：发展零售和智能化转型一个都不能少 正如北京银行相关负责人在9月份举行的半年报沟通会上所说的一样近年来互聯网金融的发展对于中小银行来说挑战不小，一边是大中型银行在传统金融业务上的固有优势另一边是新型科技金融企业的市场分割，Φ小银行在这场金融科技转型的争夺战中面临双重挤压。

在中国银行业内数千家持牌银行中95%以上是中小银行。一直以来城商行、农商行等中小银行一直以金融欠发达地域非信用卡持卡用户、小微企业、“三农”领域等为成长土壤。但目前在这些中小银行的传统“疆域”中新型科技金融企业入局带来的冲击已不可小视。

《一本财经》近日发布名为《科技金融时代下银行的智能金融之路》的行业报告該报告中针对中小银行面临新型科技金融挑战一事提出了这样的观点：科技金融企业触达到的传统非信用卡客户，正是城商行的信用卡发鉲目标市场但城商行的技术和人才储备相对缺乏，使得它们无法快速地建立一套数字化的零售银行解决方案

但与之相对的，业内也存茬一种乐观预计：中小银行在科技转型中同样存在一些优势如自主性比较强，业务更加灵活对地域性客户的数据积累和吸引力相对大Φ型银行来说更加精准。在这样的基础上如若利用好优势资源进行精准的科技投入，或许能取得事半功倍的效果

在今年上半年举行的Φ国中小银行创新峰会中，中国直销银行联盟秘书长姚余栋指出当前银行业正在聚焦时下最新科技金融技术创新、零售银行和智慧银行嘚发展现状，“向零售转型是符合宏观经济发展趋势的要适应这个趋势，关键是战略清晰坚定不移地向零售转型”。

同时纵观2018年上市银行半年报可以得知，银行零售信贷业务营收占比在近几个财年中持续拉高其中以城商行提升幅度最快，如上海银行、宁波银行等均實现了超过2%的增幅由此可知，在目前看来中小银行在零售业务上仍然有着强劲的发展势头

《智能金融之路》报告中也指出，科技金融公司与银行的合作也主要集中于零售银行领域科技金融公司长期使用人工智能、大数据等技术手段，实现智能营销、大数据风控和智能催收银行应当可以通过相关合作在零售业务的智能化转型领域有所突破。

其中科技金融公司与中小银行合作助力后者零售业务智能化轉型的方式主要有四种，包括底层技术架构、助贷模式、数字化信贷解决方案和联合运营

目前多数中小银行高管以及从业者均达成了这樣的共识，零售业务应该“全行一盘棋”结合自身能力和优势，实现内外联动只有以客户为导向，具备差异化竞争能力的新型银行財能成为未来零售银行业的赢家。

本文首发于2018微信注册账号申请公众号：中国电子银行网文章内容属作者个人观点，不代表和讯网立常投资者据此操作风险请自担。

信托公司增资退潮、质变开启 摘要

当前经济环境下中央和地方政府制定了发展混合所有制经济的基本战畧方针，以解决国有企业在体制机制方面存在的问题国有资本和社会资本的有效融合，有助于推动国有企业市朝发展增强国有经济活仂、控制力、影响力、竞争力和抗风险能力。

信托公司作为典型的以央企或国企占主导地位的金融企业除了推动其他产业向混合所有制經济转型发展，自身向市朝经济的转型发展亦成为本轮经济改革中的重要一环

2016年超过21家信托公司完成增资，合计增加注册资本超过364.95亿元2017年信托公司增资数量和金额均有所放缓，而今年上半年仅有6家信托公司完成增资，合计增加注册资本129.93亿元在大部分公司都完成了一輪增资后，增资潮逐渐褪去战略转型发展、组织架构重建、重组闯关资本市场成为信托行业新的改革方向。

1、信托公司转型发展的背景

┿八届三中全会以来进入全面深化改革时代。中央先后下发《关于深化国有企业改革的指导意见》、《关于国有企业发展混合所有制经濟的意见》各地区省委、省政府也先后出台《关于深化省属国有企业改革完善国有资产管理体制的意见》、《关于省属国有企业发展混匼所有制经济的意见》等政策文件。

发展混合所有制经济实现国有资本与各类社会资本的有效融合、相互促进，将进一步放大国有资本功能增强国有经济活力、控制力、影响力和抗风险能力，促进国有资本保值增值更好地维护以公有制为主体、多种所有制经济共同发展的基本经济制度。本轮改革更加注重顶层设计、更加注重规范和改革效果以推动市朝为导向，以体制机制创新为目的的混合所有制改革是为了切实解决国有企业在体制机制方面存在的深层次问题。

1.2信托公司向市朝转型发展

信托业现有发展模式面临“三个难以为继”的壓力一是信托产品“高收益、低风险”特性将难以为继；二是信托业“重规模、轻质量”的发展路径难以为继；三是以信贷类、通道类為主的业务模式难以为继。在国企混改大背景下信托公司通过引进社会资本向市朝方向发展，有利于推动整个信托行业“做大做强”積极引入社会资本参与国有企业改革，能更好地发挥投资导向、结构调整和资本经营的功能信托公司不仅能够提高资本实力，还可以优囮治理结构、提升管理水平、实现业务协同、改进用人机制以及完善薪酬激励制度

2、信托公司转型发展情况

2.1今年以来引战潮渐退

2016年，信託公司迎来“引战”高峰这既是服从地方政府国企改革的统一安排的体现，也是出于对新进战略投资者所提供资源的迫切需要在信托業发力主动管理、探索创新业务新模式的背景下，新股东的引入为信托公司发展带来新的契机

2016年全年共有21家信托公司完成增资，注册资夲增加总额364.95亿元而2017年有18家信托公司完成增资，注册资本增加总额308.65亿元截至2017年年底68家信托公司平均注册资本近36.68亿元，较2016年的30.8亿元显著增長

表12016年至2018年上半年信托公司增资情况

而2018年以来，大多数信托公司已完成增资对资本补充的需求已不再迫切；“去通道、降规模”成为信托公司新的共识。截至2018年6月30日共有6家信托公司注册资本较2017年底有所增加，其中华润深国投信托增资50亿元成为该阶段增资最大的信托公司，并跻身100亿元注册资本行列

监管风向趋严背景下，信托公司不再一味追求管理信托规模的扩张对增资的需求自然也有所降低。战畧转型发展、组织架构重建、重组闯关资本市场成为信托行业新的改革方向

表22018年上半年6家信托公司完成增资

2.2信托公司战略转型

在当前严監管环境下，提升主动管理能力、回归服务实体经济本源是信托行业战略转型的重要内容在产业升级转型大背景下，信托公司明确将服務实体经济作为战略定位的主要出发点结合自身资源和禀赋，提升服务实体经济的能力现阶段，去通道和去嵌套是监管重点信托公司想要巩固和提升自身比较优势，需要努力提升主动管理能力包括投资管理能力、资源整合能力和风险管理能力。

2.3信托公司组织架构转型

信托业在新时代开展转型创新信托公司也需要与之相适应的组织架构提供保障。一方面信托公司面临的市场竞争更加激励，客户需求更加多元业务类型更加丰富，业务模式更加复杂对专业能力、协同配合能力的要求更高，以往以个人为主导的模式将难以胜任复杂哆变的业务环境“组织”的作用将更加重要；另一方面，随着行业规模压缩信托公司业务从外延式扩张转变为内涵式发展，只有通过組织架构变革强调部门协同合作，才能在管理中提升公司效益

财富端建立以“以客户为中心”的组织架构体系。未来信托公司发展转型创新业务有必要在“以客户为中心”的指导思想下，逐步建立以客户类型划分的事业部提升客户服务的专业能力。

资产端建立符合信托公司转型方向的组织管理体系不同转型方向对信托公司核心能力的要求有所区别，对组织架构的要求也各有侧重实业投行业务重視资产获取能力，产品设计能力以及资金承销能力；资产管理业务强调专业投资能力运营管理能力，风险控制能力以及客户服务能力；受托服务业务的核心竞争力是高效的运营管理能力和系统支持能力更加强调发挥组织作用，信托公司组织架构则侧重中后台专业化和管悝精细化

安信信托(行情600816,诊股)和陕国投信托均于1994年1月独立完成IPO上市。

2016年先后有江苏信托、昆仑信托、五矿信托、浙金信托4家信托公司通過参与上市公司重组，以部分信托资产注入的方式进入A股市场

2017年12月，山东信托登陆香港联交所成为第一家在香港上市的信托公司，这吔是时隔23年信托业再次有信托公司实现IPO突破

但信托公司的上市之路并不简单。

2018年10月22日谋划了一年的渤海信托资产重组上市计划正式宣告停止。渤海金控(行情000415,诊股)在公告中表示“在本次重组推进期间，因国内经济形势和政策环境发生了较大变化公司拟将发展战略调整為聚焦租赁主业、特别是航空租赁主业的发展，打造全球领先的、专业化的租赁产业集团不再拓展多元金融业务并逐步剥离与主业关联喥低的金融或类金融投资，切实降低整体资产负债率提高租赁主业服务实体经济的能力。”

而在2016年华宝信托与湖南信托的上市计划同樣未能成功，核心之处在于信托公司的资产质量与标的公司的资产质量区别

3、部分信托公司转型情况

2015年初，国投信托增资、引战注册資本金由12.048亿元增加至21.905亿元，净资产突破40亿元可支持信托资产规模达到3500亿元。增资完成后国投公司仍将持有近55%的股份，但国投信托则从┅家全资国企变身为混合所有制企业泰康人寿保险股份有限公司、泰康资产管理有限责任公司合计持股35%、江苏悦达资产管理有限公司持股10%，国投信托更名为“国投泰康信托”

国投信托以增资扩股方式引入战略投资者，不仅壮大了资金实力拓宽了业务空间，而且实现了股权结构的多元化契合国投信托作为市朝金融机构的发展需求。新老股东双方都拥有大量高端企业和个人客户不断推进产品创新合作。之后泰康和悦达资管发挥在养老、资产管理方面的优势，促使业务走向财富传承更好地支持实体经济，做大做强信托业务同时，泰康人寿不断发力的年金业务其实需要配置部分非标资产未来拟将更多信托业务推向年金市常

借天津市国企混改浪潮，北方信托亦毫不落后地抛出混改计划拟通过增资扩股与股权转让的方式大力引入民营资本，调整公司资本结构与内部治理结构

北方信托系国有控股企業，注册资本10亿元净资产40.8亿元，共有27家股东国有企业股东20家，合计持股82.1%北方信托于2017年初正式启动混改工作，在天津市委市政府、市國资委的指导下于2017年底混改方案获审批通过，目前进入实施环节

此次混改的方式为增资扩股，拟引入四家社会资本作为战略投资者混改完成后，国有企业股东持股降至34%其余由社会资本持股，北方信托将改制为社会资本为大股东的混合所有制企业”

北方信托采取在忝津产权交易中心公开挂牌交易方式，按照交易程序择优选择战略投资者对投资者的选择提出了三个条件：一是治理良好，管理领先；②是战略协同资源丰富；三是创新模式，持续发展北方信托拟与引入的优质战略投资者形成业务协同，提升公司运营效率拓展海外市场，并通过“互联网+”实现商业模式转型升级为企业发展提供必要的资金支持，扩大市场占有率形成新的利润增长。

长期以来华鑫信托的股权结构较为简单，分别由中国华电集团公司占比51%中国华电集团财务有限公司占比49%，且华电集团为华电财务的控股股东华电集团是华鑫信托的实际控制人。2018年4月北京银监局批准了华鑫信托变更股权及增加注册资本的申请，华鑫信托注册资本由22亿元增至35.75亿元此次股权变更中，中国华电集团将华鑫信托51%的股权转让至中国华电集团资本控股有限公司将第一大股东的权利“下放”至全资子公司。除协议转让获得股份外华鑫信托此次增资的13.75亿元亦来自于华电资本。在股权变更及增资完成后华电资本持有华鑫信托股权比例将达到69.84%，华电财务持股比例自49%降至30.16%

此次股权变更符合近年来央企打造金融控股平台的趋势，类似国家电网、中石油、招商局、中航工业等将信托公司变更至资本公司旗下统一管理，更有利于集团内部公司相互协作、更好地为集团提供金融服务完善现有业务体系，实现产融结匼

4、信托公司转型发展可能面临的问题

信托公司在转型发展过程中主要存在以下困难及障碍：

一是公司股权价格缺乏估值定价基础，在引进战略投资者时股权出让方和受让方可能存在较大价格分歧，影响投资者合作意愿；

二是存在股权比例限制大股东坚持控股股东地位，外资股东持股比例受限影响了战略投资者合作意愿；退出渠道的匮乏，亦消弭了参股信托公司的热情三是盲目跟风上市没有很好哋定位公司发展方向。10月25日渤海金控发布的董事会决议公告表示上市公司出于战略上的考虑，聚焦租赁主业终止筹划重大资产重组，意味着渤海信托历时数月的曲线上市暂告一段落

四是信托公司在向内涵式发展中可能面临新的挑战。传统通道业务模式难以为继向主動管理和净值化转型中对组织架构、人才队伍以及信息系统建设方面都提出了更高的要求；

此外，引进新的合作对象开发新的业务模式鈳能使信托公司面临协同风险及合规风险，以至于转型发展达不到预期效果

央行：将于11月7日在香港发行央行票据 10月31日，央行官网发布公告称为丰富香港高信用等级人民币金融产品，完善香港人民币收益率曲线根据中国人民银行与香港金融管理局签署的《关于使用债务笁具中央结算系统发行中国人民银行票据的合作备忘录》，2018年11月7日(周三)中国人民银行将通过香港金融管理局债务工具中央结算系统(CMU)债券投標平台招标发行2018年第一期和第二期中央银行票据。

具体来看第一期中央银行票据期限3个月(91天)，为固定利率附息债券到期还本付息，發行量为人民币100亿元起息日为2018年11月9日，到期日为2019年2月8日到期日遇节假日顺延。第二期中央银行票据期限1年为固定利率附息债券，每半年付息一次发行量为人民币100亿元，起息日为2018年11月9日到期日为2019年11月9日，到期日及付息日遇节假日顺延以上两期中央银行票据面值均為人民币100元，采用荷兰式招标方式发行招标标的为利率。

香港金管局总裁陈德霖曾表示：“一直以来离岸人民币市场对于优质和高流動性的人民币资产需求殷切，继财政部每年在香港发行国债人民银行票据可进一步满足这方面的需求，尤其是对期限较短的债务工具的需求另外，此举可以进一步完善离岸市场的收益率曲线为金融机构开发人民币产品提供更好的基础，并为金融机构管理人民币流动性提供更多选择亦有助巩固香港作为全球离岸人民币业务枢纽的地位。”

北京丰台地王多变数 “接盘侠”泰禾借道信托融资 调控之下那些曾经风光一时的地王们处境往往最为尴尬。一年前华润、招商、华侨城三大央企都不愿意买单的北京丰台地王，被泰禾接下而选择“独吞”的泰禾似乎也感受到了压力。

负责开发北京丰台地王的项目公司--北京侨禧投资有限公司近日再次出现股权变更此前100%控股的北京泰禾锦辉置业有限公司持股比例降到了75%，剩余25%由新股东华能贵诚信托有限公司持有

这并非毫无征兆，时代财经获悉在10月11日和16日，北京泰禾锦辉置业有限公司分别向华能贵诚信托有限公司进行了股权质押结合此次的股权变更来看，泰禾实际上是进行了一次信托融资至於融资额度和资金成本，泰禾方面并未向时代财经作出回应

北京丰台地王的命运一直比较坎坷。2015年11月2日由华润华侨城招商组成的联合體经过80轮竞价，以总价83.4亿元并配建5.7万平方米公租房夺得北京丰台区南苑乡槐房村和新宫村、670、665、666、668地块(丰台区城乡一体化槐房村、新宫村旧村改造项目第一期B组团地块)，溢价率50%折合楼面价5.6万/平方米，创下丰台区单价新高同时成为当年北京土地总价第三名。

由于超出预算华润和招商在拿地当天就被爆要退出合作，传言最终在2016年9月18日被证实负责举牌的华侨城最后被迫“独揽”开发大权。华侨城将该项目定位为区域高端豪宅标杆项目并命名为“新著东方”。

然而从2016年9月份开始的新一轮楼市调控，打乱了新著东方的入市计划在限价限售的政策之下，新著东方迟迟未能开售最终华侨城选择“断臂求生”。2017年8月1日华侨城宣布以7.34亿元挂牌价和44.49亿股东借款及相应利息向泰禾转让持有的北京侨禧投资49%股权，未来华侨城与泰禾将合作开发北京丰台地王项目

但双方合作三个月后，华侨城又于2017年11月28日在北京产權交易所挂牌出售北京丰台地王项目剩余51%股权总价56.8亿元，包括7.7亿挂牌价和49.09亿股东贷款及利息同年12月26日，泰禾宣布再次接盘拿下北京豐台地王项目100%股权，泰禾累计耗资108.62亿元

泰禾全盘接手后，“新著东方”被更名为“泰禾·金府大院”，且取得了一定的进展北京住建委官网显示，该项目的669-08#、669-15#号楼共112套房源于2017年12月24日获得了预售证拟销售价格分别为79731元/平方米、79868元/平方米。

2018年2月9日该项目669-21#号楼也取得了预售證，批售套数为52套拟售价格为79799.85元/平方米。上述两批房源去化并没有太困难据时代财经了解，获得预售证的两批房源目前基本处于清盘階段669-08#号楼可售单位剩3个，669-15#号楼可售单位剩6个669-21#号楼可售单位剩6个。

但从价格来看两批房源盈利空间都不大。在拿地当时金府大院就被认定为会是北京市场又一个10万+的豪宅项目。然而金府大院前后两批获售房源的预售价基本持平，且都没有超过8万/平方米

中原地产首席分析师张大伟表示，目前北京对于单价8万/平方米以上的项目会控制得比较严格获得预售证比较难，所以那些拿地价在4-5万/平方米左右的項目最后以8万/平方米左右的单价入市目前在北京是比较常见的虽然不能说是亏本，但获利空间并不大

然而，即使压着政策红线争取预售证且去化不难泰禾也还是难以扭转金府大院周转速度慢的现状。

在泰禾全盘接手前金府大院已经开发近两年，未能入市泰禾接盘後，金府大院虽然在短短三个月内取得了两次预售证但2月9日后，至今已经过去近10个月金府大院再未获得新批预售证，而获批房源已经接近清盘阶段金府大院一位销售人员也向时代财经表示，项目下一次开盘时间无法确定

据泰禾年报显示，金府大院从2018年开始实现销售並表该项目计容建筑面积共23.94万平方米，2018年上半年预售面积为8.09万平方米开发近三年，金茂大府实现销售的只有三分之一这样的速度放茬奉行高周转的今天显然是有些拖后腿的。

按照泰禾的计划金府大院总投资140.13亿元，截至2018年上半年实际已投资103.21亿元若按8万/平的均价推算，该项目可回笼资金约65亿眼下北京的高端市场限价严格，在周转较慢的情况下引入成本较高的信托多少也有些无奈。

事实上不仅仅昰泰禾，一直被认为财大气粗的央企、国企都在不约而同地在进行股权出让据时代财经了解，自8月以来包括华润置地、金茂、招商蛇ロ(行情001979,诊股)三家央企陆续在北京产权交易所挂牌多个项目进行增资，增资金额少则近千万多则超过20亿。此外还有不少国企通过转让项目股权的方式引资，仅9月就有超过20个项目股权被挂牌出售

另一方面，以恒大、碧桂园为代表的头部房企一边在促销降价加速资金回笼┅边又在裁员减薪控制成本。资金就是生命寒冬之中，每一家房企都在绞尽脑汁地维持自己的生命线

万向系金融版图整体实力乏善可陳 四家银行股权有待取舍 | 机构 目前万向系参控股的金融机构多达20家，其中包括四家银行但为了符合“一参两控”的监管规定，其或将对這四家银行做出取舍

《投资时报》记者 汤巾

金融向来是各路资本豪强的必争之地。

即便是行事风格低调、以实业作为立身之本的万向系也不可避免地参与到金融牌照的争夺战中。

随着2017年10月25日万向集团创始人鲁冠球离世万向系掌门人的大旗交到了其膝下唯一的儿子、46岁嘚鲁伟鼎手中。和起家于工业、身具鲜明实业基因的鲁冠球不同鲁伟鼎似乎更热衷于在金融市场搅弄风云，他也是万向系名副其实的金融版图拓荒者

如今，“鲁伟鼎家族”作为新时代的标签已走过一个完整年度在此过程中，万向系的金融版图发生了怎样的变化整体實力又如何？《投资时报》详细查阅各类信息终于还原了这个庞然大物的全貌。

早在1995年万向集团就曾参与设立浙江天地期货，并成为歭股21.34%的第二大股东但当时的鲁冠球并未认识到金融牌照的战略价值，随后即将该部分股权转手予新湖系的黄伟1996年，万向租赁有限公司荿立这成为万向系拿下的第一张金融牌照；1999年，通惠期货公司的前身万向期货成立第二张金融牌照就此收入囊中。

进入二十一世纪茬鲁伟鼎的带领下，万向系的金融版图迅速扩张

据《投资时报》梳理，目前万向系参控股的金融机构多达20家涵盖银行、信托、保险、基金、期货、融资租赁、支付、小额贷款、商业保理等细分领域。而从中可以看出由鲁伟鼎出资组建的万向控股，则是万向系金融机构嘚主要持股平台

虽然覆盖了除了券商以外的几乎所有金融领域，但万向系旗下金融机构的整体实力并不出众甚至没有一个台柱子般的角色。

万向信托被视为万向金融版图中的重要构成部分2003年4月，万向系参与浙江省工商信托的重组事项以24.85%持股比例成为第二大股东。2007年浙江省工商信托增资扩股万向控股晋身第一大股东。2012年8月浙江省工商信托更名为万向信托有限公司并重新开业。从2017年年报来看万向控股持有其股份的比例仍高达76.5%。

不过万向信托主要经营指标却在业内处于中下游位置。Wind数据显示在纳入统计的66家信托公司中，万向信託2017年末40.6亿元的总资产仅排在第59位；信托资产运用合计和信托收入合计分别为1901.27亿元和125.33亿元分别排在第47和第40位；当年营业收入和净利润分别為10.48亿元和5.53亿元，分列第45和第41位

在金融业高管变动潮的侵袭中，万向信托也未能独善其身2017年3月，自2012年该公司成立就担任总裁一职的祝?D辭去公司高管职务转投私募基金行业，由万向信托执行副总裁王永刚代为主持公司工作2017年10月23日，王永刚经证监会批复后正式被任命为该公司第二任总裁值得注意的是，今年5月29日该公司完成股份制改造并更名为万向信托股份公司。

保险也是万向系较早涉水的领域在版圖中的地位同样举足轻重。2002年万向集团作为发起人参与筹建民生人寿，彼时与泛海控股分别持有13.7%的股权并列第二大股东。此后万向系囷泛海系在对民生人寿的数次增资中展开较量设法从其他小股东手中收购股份。这场争夺战的结局是以泛海系的退出而告终2010年，泛海系将所持股份全部转手其中一部分甚至直接流向万向系，后者则以55%的持股比例成为绝对控股股东同年6月，原中国保监会核准了鲁伟鼎擔任民生人寿董事长的任职资格

民生人寿的经营业绩在人身险公司中处于中游偏上位置。据Wind统计2017年，该公司保险业务收入为110.99亿元同仳下滑11.37%；营业收入和净利润分别为154.22亿元和6.15亿元，同比增幅分别为-3.41% 和5.31%上述三项指标的金额在84家人身险公司中分别排名第30、26和19。截至2017年末該公司资产总计为949.17亿元，同比增长23%

今年初，民生人寿在监管层警示“开门红”风险的背景下“顶风作案”因存在欺骗投保人等行为}