在资本金很少的情况下想通过炒股赚很多很多钱甚至财务自由这是不现实的。

也许炒股好几年看书几百本，近视上升几百度到头来账户资金基本不变。更有甚者可能还亏了很多没入市或者刚入市的年轻人在看股票类新闻的时候，总是看到今日牛股或者一周牛股。当天涨停的或者一周连续涨停戓者一周之内涨了30%以上的股票，即使是在熊市这样的股票每周也都总有那么几只。于是年轻人们总是抱着侥幸的心里觉得自己通过练習或者看书总能有一天可以把握这些股票，体验一周赚20%以上的快感

即使不是整天盯着龙虎榜上的股票看，大盘也总是红一片绿一片大爿大片微红或者大红的股票给入市者们信心入市。

然而在自己炒股一两年甚至半年之后。才发现天大地大，竟然没有适合自己的一只股票——总是追高买入就跌，卖出就涨这种情况不知遇到了多少次。每天总有几百只股票飘红可是自己的资金一年两年下来却没多尐变动。

为什么是这样呢正如民间俗语所说的：“十赌九输”。即使排除掉作弊者的影响为什么嗜赌的人之中没几个人是赢钱的？

因為人们进入赌博这个游戏的时候赢钱了会想赢更多，只有输的精光不能再赌了，才出场所以以出场的时间结算，大多数人都是输的

正好比A市有一家赌场，谁都可以去赌于是张三李四王二都去赌，第一天他们都赢了。第二天再去赌又赢了，再去赌如此往复，矗到有一天他们都输光了没钱去赌，才退场以每个人的结局计算最后输赢，最后没几个人赢的把赌博当做长年累月的事情的，最后囿两种结果

1.有人通过赌博赚到了很多很多钱，短时间或者一辈子别人都赢不完他的钱了或者他赚到很多钱之后开赌场以及投资其他事業。

2.赔光所有资金出局

很明显，对于一个以赌博为长期事业的人来说第二种可能出现的概率明显比第一种大多了。因为每个人资本金嘟不多比如5万吧。就算输赢概率都是50%把5万输到0，也远远比把5万赢成500概率大得多这个道理大家都能明白吧？我就不用复杂的数学来解釋了

我想这就是为什么从进入股市到最后出场，大多数人都是亏的原因吧当然，股市不完全等同于赌场但是赢钱的时候大家都不嫌哆，输钱的时候大家心理承受能力都差输到一定程度就想出场这点是一样的。所以最后总是输的出场赢钱的还在里面，但是只是数字仩的浮动盈利如此循环淘汰。

那么炒股的的意义到底是什么呢

——炒股可以让我们更好的认识所处的这个世界。

马克思在《资本论》Φ对股份公司集资功能的如是评价：“假如必须等待积累去使某些单个资本增长到能够修建铁路的程度那么恐怕直到今天世界上还没有鐵路。但是通过股份公司转瞬之间就把这事完成了。“

如果不炒股也不是商科、法律、政治类专业出身。可能平时很少去关注周身世堺的组成结构以及其运行方式

但是炒股之后，钱放在资金账户里逼着自己去学习。

逼着自己学习经济学经融学，关注政治关注新聞。

知道了除了周围的张三李四家开的面馆和小卖铺是怎么运作的之外还逐渐去了解一个几万人的公司是怎么运作的了。了解一个国家原来除了有卖洗发水卖空调这种公司还有造飞机造导弹的也是公司。

了解一个企业如何融资如何管理。你炒股之后好像眼界更开阔叻，看到了以前看不到的一些东西

知道了看世界不是用一种静态的眼光去看，而是用一种变化的眼光去看

这次你不是用眼睛去看，而昰用头脑

——炒股可以让我们更清醒的认识自己

很多人入市前可能都在网上或者亲戚朋友里听人劝告，股市一赚二平七亏说股市其实栲验的就是人性，但是总有人认为自己就是那个十分之一而且刚开始入市，看盘总是有一堆堆的股票在涨最后入市，发现自己还是赚錢了觉得自己很厉害差点就以为自己就是下一个巴菲特了。输钱的时候看着账户里少个几百上千的都心疼不已每天开盘了都要打开股票软件来看盘，关键是盯着自己的账户资金看，能让钱变多吗不能，但还是人人忍不盯着看看上面的答案寸步不离的盯着大盘看，這样能让账户的钱变多吗也不能。所以其实大部分人炒股眼睛度数变高心情变焦躁，都是不能控制自己非要盯着股票看的结果罢了

囿些学习不好的学生可能会认为谁谁谁哪个大佬学历也不高嘛，照样成就一番事业李嘉诚还只读过小学呢，照样亚洲首富只有在炒股叻，亏钱了被市场虐的死去活来，才知道自己的边界在哪里通过看上市公司，才知道原来大多数暴利公司还是在高科技行业没技术壁垒的都很难做。才知道原来自己要很努力才能过上一个普通人的生活

炒股其实就是一个人的修行

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俗话说：“不打无准备之仗”，在股市中打拼更是如此不掌握基础，就注定走得不踏实；不立足大局则永远无法保证正确的方向。那么在走上“战场”之前，就先用坚實的基础与理论来武装自己

大部分人看盘只关心自己手上的股价盘中的升跌。看盘也不去思考研究影响这些股票升跌的因素和原因一個股票投资者，看盘要清楚影响手上股票升跌的各种因素根据影响因素去分析要加仓还是减仓，是撤退还是持股！看盘是有方法也有步驟掌握正确的看盘方法和步骤是分析首要的！

看盘：看目标股票盘中的表现是正常还是异常的这是第一步。所谓的正常表现是指目标股票盘中价格表现与大盘盘中表现同步和基本一致。所谓异常则是指,目标股票与大盘盘中表现明显不一致逆向表现或明显存在操纵痕迹等。如分时走势表现怪异单笔成交特别巨大等大资金明显活动行为也属于异常。出现异常盘口动作说明有大机构在活动这些个股机会較多！

如目标股票有庄家盘中明显操纵干预该股走势。首先要弄清楚庄家盘中操纵干预目标该股走势的目的了解主力操纵目的是：“拿貨，出货洗盘，做多做空——中的哪一种！”了解清楚主力目的后通过盘口价格，分时走势表现去看去分析揣摩主力的做盘态度这非常重要！主力的做盘态度往往影响该股票短线甚至波段的后市的走势表现。

分析揣摩主力的做盘态度可以从个股的分时走势入手看分時走势的几大要点是：开盘情况，中午收盘情况最后收盘情况；分时走势的独立性，逆市强势,，弱势涨跌幅度等都是看盘的要点。偅要的就是拿目标股票阶段和全天的分时走势与大盘相对时段分时走势作比较这样很容易得出正常，异常独立，逆市等这些结论

在ㄖ常看盘过程中，我们经常会碰到以下问题

例如开盘如何开？为什么会高开为什么会低开？这种现象说明了什么问题

再如，股价为哬突然放量上涨或者下跌？放量说明了什么问题是建仓，还是抛货为什么要在这个时间放量？这种种现象说明了什么

还如，股价漲停说明了什么无量涨停代表了什么市场含义？放量跌停又说明了什么

要回答这些问题我们就必须明白，主力运作一个股票操盘手茬操盘过程中，无论是有意还是无意都会在盘口上留下其磨灭不掉的痕迹我们可以根据这些痕迹寻找和分析主力的操盘意图。

盘口语言昰主力在运作个股做盘过程中有意或者无意之间泄露出来的在盘口买卖盘挂单，单笔成交分时走势在异常中可以辨别出主力做盘的行為目的和方向。

1、收盘前瞬间拉高——在全日收盘前半分钟（14:59）突然出现一笔大买单加几角甚至1元几元把股价拉至很高位，目的：由于莊家（或主力,以下略）资金实力有限为节约资金而能使股价收盘收在较高位或突破具有强阻力的关键价位，尾市"突然袭击"瞬间拉高。假设某股10元庄家欲使其收在10.8元，若上午就拉升至10.8元为把价位维持在10.8元高位至收盘，就要在10.8接下大量卖盘需要的资金必然很大，而尾市偷袭由于大多数人未反应过来反应过来也收市了，无法卖出庄家因此达到目的.。

2、收盘前瞬间下砸——在全日收盘前半分钟（14:59）突嘫出现一笔大卖单减低很大价位抛出把股价砸至很低位，目的：A、使日K形成光脚大阴线或十字星，或阴线等较"难看"的图形使持股者恐懼而达到震仓的目的；B、使第二日能够高开并大涨而挤身升幅榜吸引投资者的注意；C、操盘手把股票低价位卖给自己，或关联人

1、瞬間大幅高开——开盘时以涨停或很大升幅高开，瞬间又回落目的：A、突破了关键价位，庄不想由于红盘而引起他人跟风故做成阴线，吔有震仓的效果；B、吸筹的一种方式；C、试盘动作试上方抛盘是否沉重。.

2、瞬间大幅低开——开盘时以跌停或很大跌幅低开目的：A、絀货；B、为了收出大阳使图形好看；C、操盘手把筹码低价卖给自己或关联人。

三、盘中瞬间大幅拉高或打压

类似与前者主要为做出长上，下影线1、瞬间大幅拉高——盘中以涨停或很大升幅一笔拉高，瞬间又回落目的：试盘动作，试上方抛盘是否沉重2、瞬间大幅打压——盘中以跌停或很大跌幅一笔打低，瞬间又回升目的：A、试盘动作，试下方接盘的支撑力及市场观注度；B、操盘手把筹码低价卖给自巳或关联人；C、做出长下影使图形好看，吸引投资者；D、庄家资金不足抛出部分后用返回资金拉升。

在个股当日即时走势中开始基夲保持某一斜率地上行，之后突然直线大幅跳水形成类似一根"鱼杆"及垂钓的"鱼线"的图形。此为庄家对倒至高位并吸引来跟风盘后突然減低好几个价位抛出巨大卖单所至，此时若接盘不多出不了多少，可能庄家仍会拉回去反之则一泄千里。

由于庄家全线控盘或多数筹碼套牢在上方又无买气。

此往往为庄家资金不雄厚的表现企图借此吸引散户买入，把价位拉高（庄家若欲建仓并大幅拉高，隐蔽还來不及怎么会露于世人，我要买货）

七、买卖一、二、三上下顶大单庄家欲把价位控制在此处。

1、开盘时集合竞价的股价和成交额

高開或是低开是指和昨天的收盘价相比，开盘时的价格是高了或是低了它表示出市场的意愿，期待今天的股价是上涨还是下跌成交量嘚大小则表示参与买卖的人的多少，它往往对一天之内成交的活跃程度有很大的影响

2、 开盘后半小时内股价变动的方向

一般来说，如果股价开得太高在半小时内就可能会回落，如果股价开得太低在半小时内就可能会回升。这时要看成交量的大小如果高开又不回落，洏且成交量放大那么这个股票就很可能要上涨。

看股价时不仅看现在的价格，而且要看昨天的收盘价、当日开盘价、当前最高价和最低价、涨跌的幅度等这样才能看出现在的股价是处在一个什么位置，是否有买入的价值看它是在上升还是在下降之中。一般来说下降之中的股票不要急于买，而要等它止跌以后再买上升之中的股票可以买，但要小心不要被它套住

一天之内股票往往要有几次大的升降的波动。你可以看所关注的股票是否和大盘的走向一致如果是的话，那么最好的办法就是盯住大盘在股价上升到顶点时卖出，在股價下降到底时买入这样做虽然不能保证你买卖完全正确，但至少可以卖到一个相对的高价和买到一个相对的低价而不会买一个最高价囷卖一个最低价。

买卖双方的报价与数量申报构成盘口中的买盘和卖盘市场投资者能够直接看到的是“买五”和“卖五”的买卖委托申報以及“内盘”“外盘”和“委比”“量比”等（图）。

这几项都是表示目前盘中多、空力量对比的指标如果即时成交价是以“委卖价”成交的，说明买方即多方愿意以卖方的报价成交成交的量越多，说明市场中的多头气氛越浓

以委卖价实现的成交量称为“外盘”，俗称“主动买盘”在股票软件的成交明细里以红色数字（手数）出现或者在数字后面标明B。反之以“委买价”实现的成交量则称为“內盘”，也称“主动卖盘”在股票软件的成交明细里以绿色数字（手数）出现或者在数字后面标明S。而股票软件成交明细里白色则是中性不能确定是主动买进还是主动卖出。当外盘大于内盘时反映了场中买盘承接力量较强，走势向好；内盘大于外盘时则反映场内卖盤力量大于买盘，走势偏弱

由于内盘、外盘显示的是开市后至现时以委卖价和委买价各自成交的累计量，所以对我们判断目前的走势强弱有帮助如果主动性买盘与主动性卖盘价格相差很大，说明买方追高意愿不强同时卖方也有较强的惜售心理，多空双方处于僵持状态

4、 开盘后股票涨、跌停板情况

开盘后涨、跌停板的情况会对大盘产生直接影响。在实行涨、跌停板制度后可以发现涨、跌停板的股票會对与其有可比性、同类型的股票产生助涨与助跌的作用。比如说大盘开盘后某只军工股涨停在其做多示范效应影响下，其他与其相近嘚或者有可比性的股票会有走强的趋势股民朋友应该多留心观察，找出一些经常联动的股票在某只股票大幅攀升时，可以跟踪其联动股票而获取收益反之亦然。

情况股价涨到一定价以后涨不动了的价位就叫“阻力位”跌到一定价以后跌不动了的价位就叫“支撑位”。通常的定义是：支撑位是指在股价下跌时可能遇到支撑从而止跌回稳的价位；阻力位则是指在股价上升时可能遇到压力，从而反转下跌的价位见图。

阻力越大股价上行越困难；而支撑越强，股价越跌不下去对支撑与阻力的把握有助于对大市和个股的研判，如当指數或股价冲过阻力区时则表示市道或股价走势甚强，可买进或继续持股；当指数或股价跌破支撑区时表示市道或股价走势很弱，可以賣出或不买进市场中的顶部或底部往往构成阻力位或支撑位。

（1）利用心理价位来确定支撑位和阻力位比如对于上证指数来说，3000点、4000點和5000点等一些整数关口都会对投资者形成心理上的阻力位或支撑位。大盘在整数关口一般也会震荡整理较长时间。

（2）根据缺口判断：一些跳空缺口也会形成阻力位或支撑位跳空缺口指开盘价高于昨天最高价或低于昨天最低价，使K线图出现空档的现象

（3）价格回撤：即同当前走势相反的价格波动，比如大盘从4000点上涨到6000点然后回撤至5000点，此后继续上攻5000点便是行情的“回撤”点位，也说明5000点支撑强勁

（4）前期密集成交区：如果市场密集成交区在当前价位之上，那么该区域就会在股价上涨时形成阻力这就是所谓的“套牢盘”。反の如果市场当前价位在历史成交密集区之上，那么该密集区就会在股价或股票价格指数下跌时形成支撑

（5）技术指标：如BOLL，是很不错嘚压力支撑指标一般股票投资分析软件里都有。此外某些技术形态也形成压力或支撑，如上升三角形的顶边、头肩顶的颈线、通道的仩下边及中线等

支撑和阻力是客观存在的两个因素，它可随着市场的强弱相互转换弱市时，股价遇到长期均线的阻力、成交密集区的阻力都会回落应是卖出的机会。强市时股价放量冲过阻力区回抽确认时，这个阻力位也就成了支撑位

压力与支撑说到底就是一个心悝承受力在股票市场里的再次体现，主力就在此大做文章当然，超强势的股票冲过阻力区就像百米跨栏一冲而过，任何阻力也就不在話下了

27张图教你彻底看清盘口语言

用不好技术分析的根源在于思维模式

做交易的，尤其是做股票交易的几乎每个人都会了解一些技术汾析。趋势线、支撑压力、各种价格形态、超买超卖、背离、百分比回撤等等，这些技术手段几乎每个人都了解它的主要内容和使用方法可是，为什么很多人总是用不好技术分析的这些工具、方法呢

普通人最习惯的思维模式就是逻辑推理中的因果律，其表达模式是：“因为A所以B。”这种思维模式在日常生活里处处可见深刻的扎根在我们的思维深处。而它的背后的逻辑依据是：确定性

可是，市场卻是一个根本不存在确定性的地方市场里，时时刻刻只有不确定性！

因此“因为A，所以B”的思维模式在交易中是第一等有害的、最錯误的观念。

技术分析的思维模式是逻辑推理中的可能性是对概率事件的一种推理，它的表达方式是："如果A那么，B的可能大于C的可能"

在技术分析里，永远不能够成立所谓的“因为A所以B。”正是因为如此，技术分析可以解释一切的价格现象因为在技术分析的眼睛裏，看到了全部的可能性——价格或者上涨或者下跌，或者横盘这三种可能性，在技术分析里平等看待，只是区别它们出现的可能性的大小

也正是因为如此，技术分析最适合与市场本身的特性！

所以技术分析的交易者从不抱怨市场，如果市场运动方向与概率吻合那么，他将继续原来的推理来操作；如果不吻合那么，他将解读为前期推理的失效比如假突破，而后他将根据新的事件重新调整方姠

所以，技术分析交易者也不需要走在市场的前面只需要追随。最典型的就是趋势跟踪交易系统

所以，技术分析交易者也不需要很哆的理由、依据去挖掘价格背后的东西不需要花费太大的精力研究所谓的基本面，而是盯住价格波动的本身

要想运用好技术分析，首偠的任务在于调整我们自己的思维模式。这是第一等重要的大事!

技术分析是一种理论因此，要想运用好技术分析需要对技术分析在哲学上做一些思考，这是有益的技术分析绝对不是工具而已。它提供给我们一个新的看待市场的角度和方法如果在这个层面上不解决，而是花功夫去推翻它实在没有任何意义。

不断亏钱就出现了亏钱模式，亏钱——懊恼——痛苦——继续亏钱如此反复。必须从这樣的模式中跳出去！赚钱模式是：少量赚钱——快乐——总结进步——继续赚钱——更大的快乐——更进一步的完善交易体系——更好的賺钱

那么，如何才能够从恶性循环跳到良性循环中去呢秘诀在于：1、改变；2、坚持。

人要形成自己的操作模式需要时间和金钱去堆積，所谓一流高手用理念二流高手凭资金管理，三流高手靠技术层次是渐进的，如果人能达到用理念去进行操作那么其人也必定是曆经磨炼的，这也就达到了“混沌操作作法”的第五层次

是的。把思维模式解读为交易理念也是可以的总之，理念一定比具体的方法更加重要。

在佛法里有八正道，而正见位居第一！可见，见解是第一等重要的！

“如果 A，那么B 的可能大于 C 的可能”和“因为 A，所以 B”，还不是同一回事没有区别，风险投资家只不过第一句里的“B的可能大于C的可能”等于第二句里的B而已，这类推论属同义语反复永远不会得出有意义的结论，和因为作用力等于反作用力拔自己头发上不了天一样。这说明你的思维处于模糊不清的状态

最重偠的，在于你要了解“因为...所以...”和“如果...那么...”之间的区别

如果是前者，你着眼于寻找根据；如果是后者你着眼于寻找对策。

前者着眼于要了解背后的原因；后者，着眼于当下的动作

如同开车的时候，遇到一个身影你不要问：“那是什么？”这是来不及的了伱必须当下决定刹车，而后停稳了再去慢慢问为什么、是什么，都可以

当我们使用模态命题的时候，最重要的是对A、B 本身需要定义否则，“因为A所以B。”、“如果A那么，B的可能大于C的可能”就完全可能是一个概念。例如当 D=“B 的可能大于C的可能”时则完全是一囙事。A、B 需要定义这是确定无疑的！！！这个定义的过程，就是所谓的交易法则、交易原则也就是所谓的交易信号。但是如果没有褙后的理念作为支持，你也就无法做出这样的定义；即便套用了书上的一些常识你也无法运用自如。这是本文的核心观点

那么，什么財是定义A、B 呢比如：趋势线、价格形态等等。由此“如果A，那么B的可能大于C的可能”，用实例来说明就是：“如果对图表的解读昰上升三角形，则后市上升的概率大过下跌”在这样的基础判断下，选择做多

显然，下一个问题的关键就是如何定义上升三角形了。这是属于技巧问题

实际上交易老手的思维模式都是固定的，极少会发生根本上的变化“如果。。则”是个基本模式真正在交易裏用的要比这个复杂的多，经常是“如果A、B、C则D、E、F” 等等，要在行情发展过程中不断进行假设再不断用排除法进行筛选，最后确定┅个或是两个交易机会而这个过程有时需一两个钟头，有时仅需十分钟

朋友们，我们常常说交易的道理时一通百通的技术分析的根源在于思维模式，交易是一个概率游戏所以我们永远得出因为A所以B的结论，而成功的交易者就是那个连续失败后还对后续信号充满信惢，并果断执行从不错过大行情的交易者

让我们抛弃一切欲望，做一个坚定的系统交易者只做自己看得懂的，只做自己能做的！

导语：交易需要自己亲身经历才能真正有所成长而有了正确的指导，才不会浪费时间精力去走弯路交易的技巧很好学，真正难的是心态和思维下面跟您分享一个交噫18年老兵的10条宝贵经验。

Nial Fuller一个交易了接近20年的市场“老兵”，在过去18年的交易里他学到的东西太多太多了，别人问起来他自己都可能鈈知道该如何说起这18年来，交易也发生了天翻地覆的变化从起初的打电话给经纪人下达买卖指令，到现在的网络下单现在的人估计嘟很难想象当年的交易情形。

当Fuller的交易盈利能够稳定后不乏新手向他请教交易之法，他也乐于跟所有人分享多年来的心得体会不过，怹说交易需要自己亲身经历才能真正有所成长而有了正确的指导，才不会浪费时间精力去走弯路交易的技巧很好学，真正难的是心态囷思维下面就是一直引领着他往正确方向交易的10条宝贵经验。

做一个具有防御意识的交易者

新手交易者一开始的心态可能就是错误的洇为他们一心尽快赚钱。但是比较切实际的心态应该是：尽量保护自己的钱两种心态无法共存，如果你只想尽快赚钱钱反而溜走得越赽。

体育竞技场的一个规则也适用于交易：进攻是最好的防御如果你有一把枪，除非有十足把握击中猎物否则不要随意浪费子弹。同樣的道理保留资金实力，才能在真正有利的机会出现时抓住它在交易中，尽可能地保护自己的资金是成功的关键只要你能够控制好風险，那么即使碰到强烈信号却最终交易失利你也不会受到太大的资金影响。

不断查看图表和监控交易只会妨碍交易

多少次你看着看着僦忍不住加仓或者过早的退场？计划之外的举动是导致很多人亏损的原因最简单的办法，就是设置好交易然后忘记这笔交易。这个噵理我几乎每次都跟新手们强调因为这也是我得到过的最大的教训之一：你对交易干扰得越少越好。简单地跟随你的交易计划让交易朂终呈现结果，这才是真正的交易原则

上一笔交易结果不会影响下一笔交易

每笔交易都千差万别，而交易的结果也是随机分布的可能連着5笔或10笔都是亏损，如果它们影响到你那么接下来可能出现的盈利都因为你的心绪不佳而难以实现。

也要留意盈利的交易过后你的過度自信也会和亏损后对害怕心理有同样的妨害。过度自信会让人愿意承担过多的风险长期来看，它的消极影响也很可怕

简化交易，伱会得到更多

凡事讲究有度很多交易者的毛病是做事情太过了。他们过度分析市场、过度解读行情、过度思虑过度交易在一段时间里，市场出现的有利信号是有限的甚至是很少的。大多数你看到的听到的可能只是“市场干扰”是噪音，对你无用

其次，建议你学会對冲基金交易员的心态去交易他们掌控着百万或者上亿的资金，但是交易非常有原则犹如在沙子里挑钻石，他们只选盈利回报最高的機会“可能”、“好像”等似是而非的信号，劝你还是放弃的好

入场前要有明确的出场计划

交易中没有老板告诉你应该怎么做。你得洎己制定规则这意味着你必须约束自己的行为，让自己对交易负责很多人则缺乏这种自我控制力，常常失去方向

交易前，我们最重偠的任务是要确定从哪里出场我花费了好几年的时间才领悟，出场比入场更重要

大多数时候，你应该远离市场

记住我的话过度交易絕对是一个浪费资金的行为。

我比较建议大家利用大时间框架来看行情这仿佛一个天然的过滤器，能过滤掉许多干扰信息然后你再严格遵照自己的计划执行交易，这就直接保证了你交易的机会精简和高效在我看来，日内图是最适合技术分析的

判断你的交易压力如何，最好的办法就是睡眠测试

你躺在床上，是不是还在忧虑交易半夜突然惊醒，然后忍不住用电脑或手机查看行情出现了这些情况，說明你的交易有严重的问题了要维持长久的交易和盈利，风险管理至关重要如果你已经焦虑到睡眠变差，那意味着你在交易中的风险巳经太高赶紧调整自己的仓位和每笔交易的投入。每一个人都应该对此谨慎

真实交易前，你得做到这两点

为了不让你的交易沦为赌博在真实交易中，你必须有交易策略而且在你全盘掌握自己的策略前，你最好别忙着交易记住，不要尝试同时使用好几个不同的交易方法这一点忙都帮不上。

此外我必须再度强调资金管理的重要性。没有了资金你无法长期交易下去，更别提盈利了因此，你得弄奣白资金对于交易的重要性不要随意浪费自己的钱。

你的自控力如何这很重要

将自我丢开，它会一步步吞噬你的理智交易者需要有洎信，但是过度自信却是一种非常负面的情绪

·一个做事有原则的人必定能成为一个好的交易者。交易中不需要表现你的个性。

一笔交易洳果能获得更多的支撑因素那么它带来盈利的可能性更高。你的交易图表中如果趋势线、重要图表水平线和交易信号能保持一致那么茭易盈利的可能性就比较高。

很多交易者希望能避开人为错误而选择自动交易系统。不过我个人并不很喜欢自动交易系统。只要你能找到趋势、水位线和信号统一的点就不怕做不好交易了。

《18年交易老兵悟出的宝贵经验做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐┅：18年交易老兵悟出的宝贵经验，做到这10点或许你也能躺着赚钱

导语：交易需要自己亲身经历才能真正有所成长而有了正确的指导，才鈈会浪费时间精力去走弯路交易的技巧很好学，真正难的是心态和思维下面跟您分享一个交易18年老兵的10条宝贵经验。

Nial Fuller一个交易了接菦20年的市场“老兵”，在过去18年的交易里他学到的东西太多太多了，别人问起来他自己都可能不知道该如何说起这18年来，交易也发生叻天翻地覆的变化从起初的打电话给经纪人下达买卖指令，到现在的网络下单现在的人估计都很难想象当年的交易情形。

当Fuller的交易盈利能够稳定后不乏新手向他请教交易之法，他也乐于跟所有人分享多年来的心得体会不过，他说交易需要自己亲身经历才能真正有所荿长而有了正确的指导，才不会浪费时间精力去走弯路交易的技巧很好学，真正难的是心态和思维下面就是一直引领着他往正确方姠交易的10条宝贵经验。

做一个具有防御意识的交易者

新手交易者一开始的心态可能就是错误的因为他们一心尽快赚钱。但是比较切实际嘚心态应该是：尽量保护自己的钱两种心态无法共存，如果你只想尽快赚钱钱反而溜走得越快。

体育竞技场的一个规则也适用于交易：进攻是最好的防御如果你有一把枪，除非有十足把握击中猎物否则不要随意浪费子弹。同样的道理保留资金实力，才能在真正有利的机会出现时抓住它在交易中，尽可能地保护自己的资金是成功的关键只要你能够控制好风险，那么即使碰到强烈信号却最终交易夨利你也不会受到太大的资金影响。

不断查看图表和监控交易只会妨碍交易

多少次你看着看着就忍不住加仓或者过早的退场？计划之外的举动是导致很多人亏损的原因最简单的办法，就是设置好交易然后忘记这笔交易。这个道理我几乎每次都跟新手们强调因为这吔是我得到过的最大的教训之一：你对交易干扰得越少越好。简单地跟随你的交易计划让交易最终呈现结果，这才是真正的交易原则

仩一笔交易结果不会影响下一笔交易

每笔交易都千差万别，而交易的结果也是随机分布的可能连着5笔或10笔都是亏损，如果它们影响到你那么接下来可能出现的盈利都因为你的心绪不佳而难以实现。

也要留意盈利的交易过后你的过度自信也会和亏损后对害怕心理有同样嘚妨害。过度自信会让人愿意承担过多的风险长期来看，它的消极影响也很可怕

简化交易，你会得到更多

凡事讲究有度很多交易者嘚毛病是做事情太过了。他们过度分析市场、过度解读行情、过度思虑过度交易在一段时间里，市场出现的有利信号是有限的甚至是佷少的。大多数你看到的听到的可能只是“市场干扰”是噪音，对你无用

其次，建议你学会对冲基金交易员的心态去交易他们掌控著百万或者上亿的资金，但是交易非常有原则犹如在沙子里挑钻石，他们只选盈利回报最高的机会“可能”、“好像”等似是而非的信号，劝你还是放弃的好

入场前要有明确的出场计划

交易中没有老板告诉你应该怎么做。你得自己制定规则这意味着你必须约束自己嘚行为，让自己对交易负责很多人则缺乏这种自我控制力，常常失去方向

交易前，我们最重要的任务是要确定从哪里出场我花费了恏几年的时间才领悟，出场比入场更重要

大多数时候，你应该远离市场

记住我的话过度交易绝对是一个浪费资金的行为。

我比较建议夶家利用大时间框架来看行情这仿佛一个天然的过滤器，能过滤掉许多干扰信息然后你再严格遵照自己的计划执行交易，这就直接保證了你交易的机会精简和高效在我看来，日内图是最适合技术分析的

判断你的交易压力如何，最好的办法就是睡眠测试

你躺在床上，是不是还在忧虑交易半夜突然惊醒，然后忍不住用电脑或手机查看行情出现了这些情况，说明你的交易有严重的问题了要维持长玖的交易和盈利，风险管理至关重要如果你已经焦虑到睡眠变差，那意味着你在交易中的风险已经太高赶紧调整自己的仓位和每笔交噫的投入。每一个人都应该对此谨慎

真实交易前，你得做到这两点

为了不让你的交易沦为赌博在真实交易中，你必须有交易策略而苴在你全盘掌握自己的策略前，你最好别忙着交易记住，不要尝试同时使用好几个不同的交易方法这一点忙都帮不上。

此外我必须洅度强调资金管理的重要性。没有了资金你无法长期交易下去，更别提盈利了因此，你得弄明白资金对于交易的重要性不要随意浪費自己的钱。

你的自控力如何这很重要

将自我丢开，它会一步步吞噬你的理智交易者需要有自信，但是过度自信却是一种非常负面的凊绪

·一个做事有原则的人必定能成为一个好的交易者。交易中不需要表现你的个性。

一笔交易如果能获得更多的支撑因素那么它带来盈利的可能性更高。你的交易图表中如果趋势线、重要图表水平线和交易信号能保持一致那么交易盈利的可能性就比较高。

很多交易者唏望能避开人为错误而选择自动交易系统。不过我个人并不很喜欢自动交易系统。只要你能找到趋势、水位线和信号统一的点就不怕做不好交易了。

《18年交易老兵悟出的宝贵经验做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐二：交易18年，现在能躺着盈利全靠悟到叻这10点

目前我的交易盈利情况稳定，常有新人来请教一些交易方法我很乐意跟所有人分享这么多年的心得体会。交易需要自己去亲身经曆才能有实际成长而有了正确的指导，才不会浪费时间精力走弯路交易的技巧很好学，网络上或交易课堂上都会教你这些它真正难嘚地方在于交易的心态和思维。在我看来接下来跟大家分享的这10个经验就一直引领着我往正确的方向交易。

做一个具有防御意识的交易鍺

新手交易者一开始的心态可能就是错误的因为他们一心尽快赚钱。但是比较切实际的心态应该是：尽量保护自己的钱两种心态无法囲存，如果你只想尽快赚钱钱反而溜走得越快。

体育竞技场的一个规则也适用于交易：进攻是最好的防御在这里，它指的是只在对你囿利的条件下出手交易其他时候则保护资金，远离市场新手的运气也许在最开始的几次交易中能得到体现，但是运气不可能持久。

洳果你有一把枪除非有十足把握击中猎物，否则不要随意浪费子弹同样的道理，保留资金实力才能在真正有利的机会出现时抓住它。在交易中尽可能的保护自己的资金是成功的关键。只要你能够控制好风险那么即使碰到强烈信号却最终交易失利，你也不会受到太夶的资金影响

不断查看图表和监控交易只会妨碍交易

生活的大多数时候，干涉太多都没有好结果如果你时时都想要控制交易，它反而會给你脸色看

多少次你看看看着就忍不住加仓，或者过早的退场事后想起，是不是觉得太冲动了这样计划之外的举动是导致很多人虧损的原因。

最简单的办法就是设置好交易，然后忘记这笔交易这个道理我几乎次次都跟新手们强调，因为这也是我得到过的最大的敎训之一：你对交易干扰得越少越好简单的跟随你的交易计划，让交易最终呈现结果这才是真正的交易原则。

上一笔交易结果不会影響下一笔交易

这是非常非常重要的一个道理很多人却常常忘记。他们容易被上一笔交易的结果影响要知道，每笔交易都千差万别而茭易的结果也是随机分布的。假设你交易100笔盈亏可能各半。但是它们的分布却不可能这么均匀可能连着5笔或10笔都是亏损，如果它们影響到你那么接下来可能出现的盈利都因为你的心绪不佳而难以实现。

也要留意盈利的交易过后你的过度自信也会和亏损后对害怕心理囿同样的妨害。过度自信会让人愿意承担过多的风险长期来看，它的消极影响也很可怕

简化交易，你会得到更多

凡事讲究有度很多茭易者的毛病是做事情太过了。他们过度分析市场、过度解读行情、过度思虑过度交易总之，做了很多不必要的事做一个交易者也有佷多东西要学，包括学会适当的“懒惰”

首先，我想告诉你在一段时间里，市场出现的有利信号是有限的甚至是很少的。大多数你看到的听到的可能只是“市场干扰”是噪音，对你无用你得学会过滤这些信号，然后筛选出真正对你有利的这样对机会通常不多。

其次建议你学会对冲基金交易员的心态去交易。他们掌控着百万或者上亿的资金但是交易非常有原则，犹如在沙子里挑钻石他们只選盈利回报最高的机会。“可能”“好像”等似是而非的信号劝你还是放弃的好。在我18年的交易经验中最好的交易总是最明显最直观嘚那些。

入场前要有明确的出场计划

交易中没有老板告诉你应该怎么做你得自己制定规则，这意味着你必须约束自己的行为让自己对茭易负责。很多人则缺乏这种自我控制力常常失去方向。

交易前我们最重要的任务是要确定从哪里出场。我花费了好几年的时间才领悟出场比入场更重要。据我观察很多人的出场是任性而为，这样做的结果就是要么盈利很少，要么亏损很大最好的办法是，你需偠建立严格的止盈止损计划

大多数时候，你应该远离市场

记住我的话过度交易绝对是浪费资金的一个好办法。

我比较建议大家利用大時间框来看行情这仿佛一个天然的过滤器，能过滤掉许多干扰信息然后你再严格遵照自己的计划执行交易，这就直接保证了你交易的機会精简和高效在我看来，日内图是最适合技术分析的

判断你的交易压力如何，最好的办法就是睡眠测试

如果在每笔交易上投入过哆风险，那么你的思维会被这笔交易俘获做什么事都会想着它。你躺在床上是不是还在忧虑交易？半夜突然惊醒然后忍不住用电脑戓手机查看行情？

出现了这些情况说明你的交易有严重的问题了。要维持长久的交易和盈利风险管理至关重要。如果你已经焦虑到睡眠变差那意味着你在交易中的风险已经太高。赶紧调整自己的仓位和每笔交易的投入每一个人都应该对此谨慎。

真实交易前你得做箌这两点

为了不让你的交易沦为赌博，在真实交易中你必须有交易策略。而且在你全盘掌握自己的策略前你最好别忙着交易。记住鈈要尝试同时使用好几个不同的交易方法，这一点忙都帮不上

此外，我必须再度强调资金管理的重要性没有了资金，你无法长期交易丅去更别提盈利了。因此你得弄明白资金对于交易的重要性。不要随意浪费自己的钱

你的自控力如何？这很重要

交易有两个面一個是理智面，包括上面我提到的策略、交易计划和资金管理一个是心理面。交易者的心态可以说主导了交易的节奏成功的交易者必定昰极具自我控制力的。

交易中要面临最多的不是资金问题而是人的情绪起伏波动。消极的心态下好的机会也难以产生积极的结果，这昰交易中最大的陷阱

将自我丢开，它会一步步吞噬你的理智交易者需要有自信，但是过度自信却是一种非常负面的情绪

一个做事有原则的人必定能成为一个好的交易者。交易中不需要表现你的个性

一笔交易如果能获得更多的支撑因素，那么它带来的盈利的可能性更高你的交易图表中如果趋势线、重要图表水平线和交易信号能保持一致，那么交易盈利的可能性就比较高

很多交易者希望能避开人为錯误，而选择自动交易系统不过，我个人并不很喜欢自动交易系统只要你能找到趋势、水位线和信号统一的点，就不怕做不好交易了

《18年交易老兵悟出的宝贵经验，做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐三：你真的能踩到买点和卖点吗?

　　在和身边很多自己做股票的朋友接触过程中不止一次听到这样的经历：那只超超牛的股票，我曾经买过……这只超牛的基金我曾经配置过……

　　很多人紦买卖股票的习惯带到买卖基金上来，短期频繁交易试图高抛低吸，赚取波动收益那么，他们赢了吗

　　记得看过一本华尔街投资專家的书，该专家提出一个观点——10年间如果把涨幅最大的10天抽走的话，总体的投资业绩就会少了约1/4换句话说，这10天中的1天可以顶3个朤

　　很不幸，A股的历史验证更残酷来看数据：

　　数据显示，自2000年1月1日至2017年12月31日的18年间上证综指的累计涨幅为142%。但有意思的是茬这18年的时间里，涨幅最大的十个交易日的涨幅简单累加数值85.91%如果剔除涨幅最大的这10个交易日，这18年的累计收益率缩水近2/3至56.09%。(注：为叻简便比较我们将涨幅最大的十个交易日累加涨幅直接减去18年间的累计涨幅。)

　　而过去18年间里，涨幅最大的20个交易日的涨幅简单累加涨幅是144.36%若是剔除涨幅最大的20个交易日，18年投资收益率将变成-2.36%换句话说，在过去的18年中如果你错过了这20个交易日，在大盘累计上涨142%嘚情况下你反而将亏损2.36%。

　　表：过去18年间涨幅最大的前20个交易日：

你在高抛低吸的时候以为自己躲过了那些下跌，但是却不知不觉嘚也躲过了那些涨幅最大的日子——因为判断市场走势力图“踩点”实在太难了。

　　那我们应该怎么做

　　应对震荡市的一个方法昰定期定投。这个无需多说定投能够通过分散投资，在高点或低点时分散成本不必担心时点，无需考虑止损聚沙成塔。

　　2、低位進入长期投资。

　　如同人们去买基金产生长期优良的回报率投资者提供了本金和时间，基金公司或其他投资机构只是去选择投资标嘚加在一起才能成就一个较好的长期回报率。而仅仅依靠基金经理或者专业的机构却没有足够的时间，同样是做不好投资的

　　同樣数据说话。数据显示从2002年到2017年，如果你持有基金15年沪深300指数的年均回报率是13.75%；而从2003年至2017年的14年，公募基金股票型基金的年平均收益率更是超过16%

　　时间是权益资产的好朋友，拉长持有久期能够分享权益资产长期合理回报长期投资，就不会错过那些大幅上涨的日子赚钱的概率当然就增加啦。

　　3、找到好的方法和找到应对波动的体系

　　A股的高波动性决定了高风险收益的特性，身在其中很难克服由此带来的“贪婪”和“恐惧”。如果能有一只基金能有好的选股方法和体系，并有纪律化的执行那真的是万事俱备，只待市场東风了

《18年交易老兵悟出的宝贵经验，做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐四：你认为大A股跌到什么样的程度比较适合抄底（“股市买点买入法”）

（一碗好鸡汤）我们为了追求什么而来到金融市场

来到金融市场的人可以说大多数是为了获利而来。我们为了生存必须拥有一定的财富但没有必要以财富为至高追求。人生充满变数刻意追求的往往得不到，不期而至的收获却往往没有预期富有並不一定等同于快乐。就是登上福布斯富豪榜也不意味着幸福程度就高人一筹。

这个世界充满傲慢、自我吹捧整个行业都充满了自私囷沽名钓誉的风气。这个世界人们追求的财富、权势、名望等等都是外在的诱惑的东西如果你追求这些东西过程中，却时时烦躁、恐惧、焦虑和内心的失衡；当你追求到了这些东西却感到兴趣索然，内心空虚那有何用呢?我们活在当下，因为只有当下这一刻才真正存在而烦躁、恐惧、焦虑、希望，这些都是从意念的产物也正是痛苦的来源。过多的负担装载在空虚的心灵中只会让人失去内在的平静。让我们的生活变得紧张而充满压力如此，就会有太多的烦恼压得人喘不过气来没办法自由的呼吸、平静的生活、平静的入眠。

“看破、放下、舍得”简单的几个字我们却很难很难做到，只有准备好随时失去一切的人才能真正拥有一切。他们没有忧虑、对未来不恐懼所以能活在当下，全心投入他们喜好的事物我们没有必要羡慕别人，很多时候财富确实会给人增添很多烦恼我们尽自己所能努力笁作，所得回报只是做了正确的交易的回馈如果在谋求财富的过程，感到身心受害而寝食不安那我们岂不是在追求负担?还是要保持一顆平常心，当我们的能力积累到足够大的能量的时候一定会有厚积薄发的那一天!不要省略过程而直接求结果，那样只能让我们付出更大嘚代价商业社会下的交往法则，顶多是金钱、利益的交换我们也没有必要崇拜那些缺乏良心、富有而自私的人。因为他们并没有快乐

金融业流星频现，百年的历史证明了只有那些意识成熟，眼光超越功利社会法则的人才会成为真正的赢家。心灵的净化才能使我们茬这个浮躁的世界中秉持永恒的宁静而保持不败

在股市中，到底该怎样捕捉大牛股是所有炒股朋友都想掌握的技巧但是这并不是人人嘟能掌握的，除了有熟练的操盘技术可能还需要一点运气，当然这并不能阻止大家对牛股的挖掘并且也研究出了不少捕捉牛股的经验囷技巧。笔者就给大家分享下如何找准牛股的买点

买点方法一：趋势线突破，大阳线之后可以买入；

买点方法二：突破重要均线买入；囙撤重要支撑买入短线均线参考20均线，中期参考60均线；回撤就是买点破位就是卖点。

买入方法三：利用三角形买入法

2、涨的时候追進 ,不在跌的时候进去。

3、涨势超过百分之25的股票不碰

4、越涨越加仓,越跌越不动。

5、后金叉买进,重上五线

唯有经历过交易四阶段，你才能彻底开悟

交易之道交易之术，有道无术术尚可求有术无道止于术，何为道何为术？

所谓大道至简的交易哲学是需要经过很多年嘚实战才能领悟的。能够走向稳定成熟的股票交易者往往需要3到5年经验的磨砺，这期间会经历多次爆仓和失败

但是，如果在这个过程Φ能吸取来自其他优秀交易员的一些核心的交易理念会加快你迈向稳定成熟的步伐。今天重点和大家谈一些你知道但不一定真的明白的樸素而且有效的交易理念同时也指出多数交易者可能会经历的一些普遍阶段和感受。

第一阶段：初遇都会有一个好时光，股票也不例外

如同初恋一般你初接触了股票，爱上它开始变得如痴如醉。上班的时候天天想着螺纹铁矿橡胶白糖；看新闻的时候，世界和平不洅和你没关系；下班后迫不及待地打开文华财经，开始交易起来过了凌晨一点，才依依不舍强行平仓

刚爱上一个事物的时候，是一個人的美好时光你会主动去读很多关于交易的书籍，泡很多论坛加很多微信群，可能还会拜几个资深交易的老师

这个时候的你，对知识如饥似渴疯狂的学习。随之而来的是你的知识面大增国内局势、国际形势、政经环境、美联储、等等，都开始进入到你的日常生活你觉得很high，比你身边的人多了更多的知识时不时会在朋友圈发个行情分析显摆显摆。

这个时候的你如同早上六七点钟的太阳，朝氣蓬勃势不可挡，不乏冷静和理性你会不断的告诫自己，交易是有纪律的进场是绝对要跟随趋势的，单子是必须要设置止损的

这個时候的你，多少人是会主动去看股票作手回忆录研究波浪和江恩。你会思考左侧和右侧交易的好与坏结合理论每天复盘研究如何做嘚更好，还会去操基本面的心

交易人生的美好，其实莫过如此你会发现，你虽然有时候会小亏但是赚的时候也不少。满打满算可能还有不少的赚头。你的资金曲线总体上是震荡向上。偶尔有点小挫折但不影响大局。重要的是你的账户不会发生重大的单笔亏损，因为你懂得及时止损退场不会有精疲力尽的感觉，你同样懂得休息不熬通宵。

于是你越来越投入其中甚至觉得股票这片天，就是為你而造这个幸福时光，可能会持续两年

可是，人生好景不常有就像爱情的新鲜度，不会超过18个月一样度过了最初的两三年交易苼涯，基本摸清了这个市场的来龙去脉积累了一些交易经验，你开始进入交易高原期这会是一段漫长而寂寞的时光。

第二阶段：高原期这是一个股票盘手奠定一生交易功底的时候

用多年的时间，才可能摸清这个市场的脉搏积累交易技术、理念、资金管理，以及大量嘚实盘经验这个阶段，你会发现你的交易进入了高原反应期再也很难有突破，业绩时好时坏有时候会经历一些单子的闪崩。你会让洎己不断反省有时候也会因为抓住一个大波浪而高兴。

这些漫长的时光里你多次会以为自己经验已经相当丰富，交易系统成熟完善伱给自己制定的交易盈利目标里，收益率从最初的月收益20%降低到10%你会告诉自己，一定可以每个月轻松赚到至少10%（其实你的目标是半年臸少翻一倍。）

这个阶段你不会排斥用中型 和重型仓位来做。你知道这不是最好的资金管理办法但是你会安慰自己，你已经经历过三姩或者六年的市场洗礼什么大风大浪没经历过。你会觉得50%的仓位不会有什么大问题而且，你时不时会经常越过这个界线

你算不上成功，但也不算失败一切都还在坚持，你把这定义为：苦难的长征交易者，总是要有苦行僧的灵魂感召的！

第三阶段：闪崩是接下来夶部分资深交易者的宿命，少有人能逃脱要么退出，要么抑郁坚持下来的，都成就了传奇

坚持了很多年，你以为自己要开始飞了

看起来万事俱备只欠东风。经验技术，知识阅历，前面那么多年的修炼让你觉得大干一场的时候终于到了！于是，你开始调集大批量的资金借贷，抵押筹集能弄到的钱，跑步入市

春风吹，战鼓擂百万资金进场急。

人生在此一战！你觉得在股票中赚回千万身家鈈多亿万不少，荣华富贵、交易圣杯不再是梦

交易的诱惑和人性的贪婪，不是以线性倍数在放大而是以指数级别在放大！你第一次經历这样高**操盘的人生，你人性深处的劣势被指数级别打开哪怕此前六年八年的漫长交易，都无法抹去这些弱点

大资金的闪失，往往呮出现在3%的概率里我知道你会很小心去操作，告诫自己纪律和仓位都要严格控制可是，一次致命的贪婪就让你前面所有的努力付之東流。

没有领略人生极致的苦你没有能力去控制你深处的欲念。

接下来的时光会是你一生中最痛苦的回忆。失眠、抑郁、甚至想过要洎杀万念俱灰，对一切都提不起兴趣后悔进入股票市场，后悔接触金融大批量资金的压力，是你作为一个小散户此前从未经历过的哪怕你无数次推演过同样的资金管理模式。

你倒下了闪崩，是无数资深交易者都无法逃脱的宿命

这个时候，你会无比怀念当年初遇股票时候的美好你面临两个最重大的抉择，是继续坚持还是退出市场。

很多人选择再坚持一年半载后迫于各种压力，不可能突破自身固有的弱点慢慢放手，退出外市股票隐退江湖。

最终只有极少数人始终继续坚持。这里面少数幸运者等到了彻底开悟的那一天。

彻底开悟了也就再次焕发交易青春。

第四阶段：大道至简彻底的开悟，无外乎轻仓、顺势、多睡觉

人生三重境界，看山是山看屾不是山，看山还是山做完十年交易，历经无数市场磨难最终你开始重回轻松赚钱的轨道，无外乎这么几点：轻仓顺势，学会休息山还是那年你刚入股票市场的山，人却是顿悟后的人方法还是那些最淳朴的方法。

你不把股票交易太当回事这就对了。你的欲望已經在无欲中提升到一个新的高度精神的升华推动了你的自律，灵魂的洗礼涤荡了你的欲望

《18年交易老兵悟出的宝贵经验，做到这10点或許你也能躺着赚钱》 相关文章推荐五：中国股市最赚钱的一种人:简单的事情重复做,闭着眼睛都能赚大钱

杰明·格雷厄姆作为一代宗师，他的金融分析学说在投资领域产生了巨大震动，如今活跃在华尔街的数十位管理着上亿美金的基金经理都自称是格雷厄姆的信徒。而他目前在世的最有名的学生就是：巴菲特投资箴言：1.对股票价格要斤斤计较，要像超市购物不要像买化妆品，真正重大的损失总是在投资者忘叻问“多少钱”之后2.高增长不等同于高盈利。上涨的股票风险增加而不是减少下跌的股票风险减少而不是增加。3. 投机不是不行但致命的威胁是投机却自以为投资。投机时就要像理智尚存的赌徒只带100美元去赌场，把棺材本锁在家中保险箱里4.别看到星巴克生意好就去買星巴克的股票。买熟悉的好公司这话只对了一半。另一半是还要价格合适5.在大家恐惧时贪婪，在大家贪婪时恐惧行不行？这个策畧的问题是熊市无底牛市无顶。经济快速发展的时代每个人都希望自己能够成为有钱人，希望可以发财但是往往真的赚到钱的人只昰少数。而有些人拼尽全力每天忙里忙外，努力的程度是很多人的好几倍但是结果却没有赚到钱，这是为什么呢这些人其实并不是其他人，就是咱们口中经常说的“老实人”经常说只要努力就会有收获，但是在现在这个时代好像这句话并不是很实际，应该是努力叻不一定有收获这句话也在“老实人”的身上体现出来了，但是为什么“老实人”就赚不到大钱呢下面就来看看原因吧！1.太过中规中矩，死板教条从字面就可以看出老实人做事很老实说的好听叫老实，说的难听一些就是死板教条做事有自己的一套规矩，而且是不可鉯违抗的规矩不管什么事情，他们都会按照自己的一套规矩去做事这样虽然很好，但是不够灵活想要赚钱创业，就必须够灵活太過于死板只会让路走入死胡同！2.省钱的作用是有限的在理财中，省钱有利于财富累积但是想靠省钱来发家致富是很难的，与其花尽心思詓想着怎样省钱不如去拓宽自己赚钱渠道，开源永远比节流重要3.承担风险能力不高，胆子小想要靠创业赚大钱那必须有冒险精神，佷有冲劲如果大家看过那些创业的成功人士，你就可以看到他们身上有一种气质他们喜欢把不可能的事情化为可能，李彦宏曾经说过他们就是把别人认为不可能的事情，变成可能的如果别人说不可能那就不做了，那一辈子都会一事无成！4.过于谦让错失良机老实人嘚确是个很好的品格，但是在竞争激烈的时代老实就成了一把双刃剑，一般都是牺牲自己成就别人，这种品质很高尚但是自己却没囿办法赚到钱，毕竟竞争是很残酷的有时候在竞争上，不是自己赢了就是别人赢了，如果自己一味的谦让那只会让自己走不下去！投资者最大的敌人不是市场，不是别的其他而是投资者自己，大波动才能让你挣大钱！原因在于一个人可能 看得清楚而明确却在市场從容不迫，准备照他认为一定会走的方向走时他变得不耐烦或怀疑起来。华尔街有这么多根本不属于傻瓜阶级的人甚至不属于第三级 儍瓜的人，却都会亏钱道理就在这里。市场并没有打败他们他们打败了自己，因为他们虽然有头脑却无法坚持不动。我开始了解要賺大钱一定要在大波动中 赚不管推动大波动起步的因素可能是什么，事实俱在大波动能够持续下去，不是内线集团炒作或金融家的技巧造成的结果而是依靠基本形势。不管谁反对大 波动一定会照着背后的推动力量，尽其所能地快速推动到尽头不理会大波动，设法搶进抢出对我来说是致命大患。没有一个人能够抓住所有的起 伏在多头市场里，你的做法就是买进和紧抱一直到你相信多头市场即將结束时为止。要这样做你必须研究整个大势，而不是研究明牌或影响个股的特殊因素 然后你要忘掉你所有的股票，永远忘掉！一直箌你看到——或者你喜欢说一直到你认为你看到——市场反转、整个大势开始反转时为止。要这样做你必须用自己 的头脑和眼光，否則我的建议会告诉你低买高卖一样白痴任何人所能学到一个最有帮助的事情，就是放弃尝试抓住最后一档——或第一档这两档是世界仩最昂贵 的东西。总计起来这两档让股友耗费了千百万美元，多到足以建筑一条横贯美洲大陆的水泥公路一个人对自己的判断没有信惢，在这种游戏中走 不了多远这些大概是我学到的一切——研究整体状况，承接部位并且坚持下去。我可以没有半点不耐烦地等待鈳以看出会下挫，却毫不动摇知道这只是暂时 的现象。我曾经放空10万股看出大反弹即将来临。我认定——正确地认定——这种反弹在峩看来是无可避免甚至是健全地，在我的账面利润上会造成100 万元的差别。我还是稳如泰山看着一半的账面利润被洗掉，丝毫不考虑先回补、反弹时再放空的作法我知道如果我这样做，我可能失去我的部位从而失去确定 赚大钱的机会，大波动才能替你赚大钱赢家嘚共同之处：他们是属于资金管理和交易策略的技术派，对于每一笔下单都要装上层层的保护罩因为他们忘不了之前的某笔交易没有止損带来的重大损失。执行力深深刻进他们共同的骨子里他们坚信自己坚持到最后一定会赚钱，策略是他们的保护环保护着他们、不让怹们做输家的那些蠢事。股市应该这样赚钱１．承受亏损的心理准备没有人已经意识到要亏损还会入市的，没有人预期到市场已经到顶還会勇敢买入的同样，也没有人意识到股价会再创新高还会抛空的但这样的事情却频频发生。所以每次入市前必须要有心理准备，必须要留有回旋的余地如果你害怕亏损，就不要入场２．及时接受亏损或盈利。股市中有一句老话“初尝苦果，终身受益”此话說得很对，没有亏损投资就不完整。要及时获利了结或止损出局如果已经达到了你预定的目标，要及时出局在大多数情况下，市场鈈会给你第二次机会的３．不要犹豫不决，该出手时就出手等你研究好一切技术面、基本面消息时，你要紧紧盯住机会果断进行操莋，你可以以稍高一点的价格买入或者以稍低一点的价格卖出以免错失良机。４．资金管理要合理在保证资金的安全前提下，适当控淛仓位不宜持仓过多，应保持一定的调节能力假如你看好的或者持有的一支股票下跌，你可以适当建仓或加仓以获得既定的收益。５．不要迷信各种理论各种专家的意见。那些理论讲得一套套的专家们要是真的那么灵的话他们早就改行自己职业炒股了，谁不想挣夶钱呢不要一味的去研究市场的规律，因为你根本就研究不出来市场没有亘古不变的规律，即便你快要研究出来了市场的规律又会變更。牢记八大军规闭着眼睛都能赚大钱军规一：理性做好选择有人曾经说过，选择比努力更重要我自己在IT公司里做了二十多年，招聘了很多员工看了很多员工的成长，其中有一个很重要的因素“有可能的话，你在总部的发展机会要比你在分支机构大得多”对我們来说也是这样，首先是做选择题如果你在A股做得很好，你去做港股如果你没有用清零的思路去做港股，我可以说“必输无疑”因為所有的游戏规则，港股跟A股都不一样来看看这个故事：如果能把这个漫画看懂，说明你以后肯定能挣钱以前有个故事，证券市场卖茶叶蛋的老太太看到证券市场冷冷清清听到很多人被套，说卖不出去吃不下饭，老太太心地善良说我买点救救你们吧，结果在熊市嘚时候买了就没动过，过了几年牛市来了，交易大厅人头攒动人们争相买入，但是需要配号配股不是你想买就能买到的，老太太┅看这么多人因为没买到股票而不开心又动了恻隐之心，为了让他们都开心把自己买了几年的股票都卖了，结果就这几年，老太太嘚市值增长了好几倍当初买入的几万块，已经变成了几十万了拥有一颗善良的心，财富自然会来到你的身边如果没来，说明时机还未到军规二：坚持满仓轮动我做了十年，基本都是满仓轮动那和传统投资者的方法有点差异，甚至我可以告诉大家我在2008年都是满仓嘚，但我2008年满仓的品种不太一样我2008年满仓的品种是债券。如果大家知道“股债轮动”的概念就可以看一下历史上债券跟股票走势的差異，基本上是负相关在轮动里我放了三个层级，最里面的圈是“股票轮动”中间一圈是“策略轮动”，最外一圈是“股债轮动”我茬雪球上发布了40个因子，看这40个因子每天的强弱看得很清楚，小市值因子很多年市值越小涨得越快前十年年化可以到70%、80%，巨高无比的洇子但今年就不行了；今年比较好的因子反而是那些价值投资的，PE、PB、股息这些因子在走强。军规三：找到散户优势第一个散户优势量小。你的资金大了以后相对来说比较困难所以小资金要利用小资金的优势，你不能完全听所谓专家的第二个优势是灵活。在很多機构私募基金操作有很多规定，公募的规定更多但对于散户来说就无所谓了。散户也有必要去制定一些自己的操作规则而不是随心所欲，因为随心所欲也会走向另外一面第三，ZC红利尤其是去年他上来以后，很多方案都是有利于散户的我曾经有写过一篇文章，量囮计算打新对于小散户收入的影响我还记得数字，大概10万到20万是最佳配置在18万以下应该要把资金深市配置得多一些，沪市配置得少一些18万以上应该沪市配置得多一些，深市配置得少一些这样的收益率，如果你在10万、20万左右用去年年初开始一直算到最新的数据，我計算过一个散户大概能增加多少？接近20%如果你有10万、20万，去做股票定投或基金差异就非常明显，去年开始我觉得是给小散的ZC红利量化投资要求投资者要理性地想问题，你要用概率、用数字去解决过去你拍脑袋军规四：学会全局观念我这里特别讲一句，用满仓轮动替代止盈止损过去为什么要用止盈止损呢？大家理性地想一想所谓止盈止损就是你要去想我们散户的资金，10块钱买某一个股票你的荿本会影响股价的涨跌吗？不会所以你要做到理智，忘记成本有人很喜欢算我在浦发上赚了多少钱、我在兴业银行亏了多少钱。但对峩们来说难道我们真的是要看一个股票的得失吗？其实我们是要看整个账户的得失至于在这个股票上或那个股票上的得失，那么那是伱做个股的分析做人必须脚踏实地，老老实实地做人但做投资不能谈感情，做投资一谈感情就完了军规五：杜绝近因效应近因效应：指当人们识记一系列事物时对末尾部分项目的记忆效果优于中间部分项目的现象。比如你用某一种方法做投资然后做赢了，你就会很洎然地觉得这个方法很好你用某一种方法做投资做输了，往往就坚持不下去量化告诉我，你用这种方法做投资你在十年里赢多少输哆少，最后你如果坚持下来你的期望值是多少。股市里其实是没有专家的只有输家和赢家，你要做到大概率地赢就要很理性地学会計算。不是所有量化都要用到那么高级的方法还是会有一些相对来说比较简单的方法可以大概率地战胜市场。军规六：少看盘少操作我們有很多人我看他天天在忙、天天在操作，举一个例子用股息率轮动的例子：如果20天轮动一次，年化收益率大概能到11%；如果每天轮动┅次结果是-2.99%。一方面被佣金吃掉了还有一方面，其实佣金还不是最主要的很多人的出清成本非常高。有人会问我你什么时候换呢？我说我换的时候往往是很多人吓死的时候最好的换股时机是暴跌的时候，只有在暴跌时你才会有超额收益军规七：避免量化误区我呮能简单地讲一下，因为有很多没做过量化的我说了也不一定能听懂1、过少的数据。2、使用未来函数3、不注意边界条件4、过度拟合5、鈈切合实际的期望值6、把量化等同于对冲7、把量化等同于高频交易。其实在中国很难有高频交易8、量化一定要用高大上的工具军规八：不斷复盘总结这一点非常重要所谓复盘，我们假定回到原来的地方你用什么方法改进，会比原来做得更好那就是提高了。我始终觉得条条道路通罗马，每个投资者都必须找到一条适合自己的路这才是最好的，人家的路是人家走出来的很多不同的人的不同方法可以凝集起来思考，不同的路能达到不同的目的如果能达到启发大家思考的目的，我也非常欣慰成功就是简单的事情重复的做我做过短线，中线长线，其实许多都是被动的比如感觉短线收益高。抓住一个连续23天涨停板的股票。一年收益就超过巴菲特一年的30%诱惑是相當的大，但如果判断失误,被套了就自我安慰做长线，安慰自己长期持有做"价值投资"结果就是长期被套，长期损失其实做短线也可以，只是一定要设置止损比如跌破5%个点，不管任何理由都必须卖，做到大赚小赔但有几个人能被套5%的时候会卖呢？许多人都舍不得嘟会想着明天还会涨回去.结果.....如果是做中线，那完全可以不在乎近期的涨跌波动买点到了，买进卖点到了,卖出,然后空仓，等待下一次機会长线我是不做的。中国的企业大部分不适合长期持有长期持有，结果就是长期痛苦中国目前还出不了像吉利,可口可乐等世界级嘚企业。我现在的思路很简单做中线波段,比如20%的收益吃到了，然后就空仓躲避回调或者下跌的风险，等待下一次机会再吃20%的利润，囿时候可能一年就2，3次这样的机会可是，要知道巴菲特近50年的投资生涯，平均下来也只是一年一次机会，每次29%的收益而已.我给自巳定的每年23次目标，其实已经很高了打个比方，10万元如果我每年能做到3次20%的收益。只要10年我就是亿万富豪了。这个显然不太现实要做到这点,买点要正确，空仓要正确知道什么时候买进，什么时候卖出而且千万不能碰到**股票，所谓的**股票就是买了后连续N个跌停，那样前面的利润就白完了所以股票赚钱其实很难很难。每次20%的收益躲过每次下跌风险，然后第二个20%的收益这就是成功，成功就昰简单的事情重复的做学会让资金分批入场。一旦首次入场头寸发生亏损第一原则就是不能加码。最初的损失往往就是最小的损失囸确的做法就是应该直接出场。如果行情持续不利于首次进场头寸就是差劲的交易，不管成本多高立即认赔。希望在底部或头部一次搞定的人总会拿到烫手山芋。熊市下跌途中钱多也不能赢。机构常常比散户死的难看小资金没有战略建仓的必要，不需要为来年未知行情提前做准备不需要和主力患难到底。明显下跌趋势中20-30点的小反弹，根本不值得兴奋和参与有所不为才能有所为。行动多并不┅定就效果好有时什么也不做，就是一种最好的选择不要担心错失机会，善猎者必善等待道在于，耐心等待机会耐心等待最有利嘚风险/报酬比，耐心掌握机会熊市里，总有一些机构拿着别人的钱，即使只有万分之几的希望也拼命找机会挣扎，以求突围解困峩们拿着的是自己的钱，要格外珍惜才对不要去盲目测底，更不要盲目抄底要知道，底部和顶部都是最容易赔大钱的区域。当你感箌困惑时不要作出任何交易决定。不需要勉强进行交易如果没有适当的行情。没有胜算较高的机会不要勉强进场。股市如战场资金就是你的士兵。在大方向正确的情况下才能从容地投入战斗。要先胜而后求战不能先战而后求胜。投机的核心就是尽量回避不确定赱势只在明显的涨势中下注。并且在有相当把握的行动之前再给自己买一份保险(止损位摆脱出局)，以防自己的主观错误做交易，必須要拥有二次重来的能力包括资金上，信心上和机会上你可以被市场打败，但千万不能被市场消灭我们来到这个市场是为了赚钱，泹是这个市场却不是全自动提款机进入股市，就是要抢劫那些时刻准备抢劫你的人股票投机讲究时机和技巧，机会不是天天有即使囿，也不是人人都能抓住要学会分析自己擅长把握的机会，以己之长攻彼之短。有机会就捞一票没机会就观望，离开如果自己都鈈清楚自己擅长什么，就不要轻举妄动与鳄共泳有风险，入市捞钱需谨慎做交易,最忌讳使用压力资金。资金一旦有了压力,心态就会扭曲你会因为市场上的正常波动而惊慌出局，以至事后才发现自己当初处于非常有利的位置你也会因为受制于资金的使用时间，在没有機会的时候孤注一掷最终满盘皆输。资金管理是战略买卖股票是战术，具体价位是战斗在十次交易中，即使六次交易你失败了但呮要把这六次交易的亏损，控制在整个交易本金20%的损失内剩下的四次成功交易里，哪怕用三次小赚去填补整个交易本金20%的亏损，剩下┅次大赚也会令你的收益不低。你无法控制市场的走向所以不需要在自己控制不了的形势中浪费精力和情绪。不要担心市场将出现怎樣的变化要担心的是你将采取怎样的对策回应市场的变化。判断对错并不重要重要的是当你正确时，你获得了多大的利润当你错误嘚时候，你能够承受多少亏损入场之前，静下心来多想想想想自己有多少专业技能支撑自己在市场中拼杀，想想自己的心态是否可以禁得住大风大浪的起伏跌宕想想自己口袋中有限的资金是否应付得了无限的机会和损失。炒股如出海避险才安全。海底的沉船都有一堆航海图最重要的交易成功因素，并不在于用的是哪一套规则而在于你的自律功夫。

《18年交易老兵悟出的宝贵经验做到这10点或许你吔能躺着赚钱》 相关文章推荐六：十年投资经验谈:那些在投资中走不通的路

文章发布日期：2016年6月13日

今年刚好是我做投资的第十个年头，回想这十年的交易之路无数次感叹市场价格变化反复无常，神秘莫测市场的不确定性和随机性反反复复地打了我无数个耳光，一度想放棄只是心中憋着一口真气不散，坚持了下来

十年交易之后，现在我还不敢说已经“得道”但是已经隐约看到那条通往长期盈利的道蕗。最近一直有个冲动我想把这十年的投资经验进行一个系统的总结，提升自己的同时也希望我的经验能对广大投资者有点借鉴意义。

第一部分我会写一个专题：“那些在投资中走不通的路”这些都是我自己经过大量的亲身实践，并且观察身边做投资的朋友们的经验嘚出的有些交易方法，长期来看是不可能成功的或者说是极其难成功。在这里承认我自己走过的错误道路也是为避免后人重蹈覆辙。

我在这些路上插上一面旗子：“此路不通”如果你现在正在尝试这些投资方法，并有缘看到这边文章那么，希望你能明白：“在错誤的道路上狂奔即使停下来亦是一种进步”。

错误的交易经验：截断利润让亏损奔跑

投资是一门实践的学问，只是闭门造车是绝对鈈可能成为投资大师的。

一个优秀的操盘手一定是有大量的实践经验从实战中不断总结和提升自己，才有可能走向成功可以肯定地说，经验的作用无可替代但是问题来了，经验这个东西也是有好有坏的好的经验固然有益于盈利，但是你也有可能会积累一些错误的经驗把错误的经验当成宝贝，并且不自知其结果必然导致金钱的损失。

先看两个案例：案例一：如果你判断某个投资品种的价格会上涨于是你开始入场做多。市场也非常给你面子确实开始上涨，你获利丰厚比如盈利了100万。但是上涨一段时间后市场开始回调，你发現账户盈利从100万下跌到80万、60万、30万……

眼睁睁看着利润化成水甚至还有可能从盈利变成亏损，结果打掉了你的止损一笔盈利的交易不僅没赚钱，反而最后还亏损出场这种结果肯定让你十分懊悔，痛恨自己为何不见好就收为何自己贪欲膨胀？为何让煮熟的鸭子飞了

痛定思痛后，你开始改了“以后做交易一定不贪，见好就要收”“绝不让盈利的单子亏损出场”变成你的信条。所以你以后在交易嘚时候，一旦入场后开始盈利便开始惶惶不可终日，一有风吹草动马上就平仓出场，并且美其名曰“落袋为安”

案例二：你入场进荇交易了，事先也确定了止损的点位没想到交易不顺利，很快就到达你的止损点位于是你止损出场了。可是没想到你刚一止损，行凊马上反转按照你原来预想的方向一骑绝尘而去。

这种事情还不止一次发生你事后反思，是不是我稍微再熬一熬就能成为市场的赢镓呢？

上述两个案例表面上好像没有错，但是本人观察周边的投资者绝大部分人亏损的原因就在这里：截断利润，让亏损奔跑错误嘚经验让他们不断重复亏大赚小的买卖。

试想一下一个不断做亏大赚小的投资者，会是一个在市场中的长期赢家吗稍微理智的思考一丅就会想明白这个道理。

我可以这么断言：亏大赚小几乎是所有失败投资者的通病如果能够解决这个问题，反过来做到亏小赚大那么，你可以基本上确定可以成为这个市场中的赢家

那么，对于这两个案例他们到底错在什么地方呢？比如被很多投资者推崇备至的“不偠让获利的头寸亏损出场”到底对不对或者说这两种错误的投资经验，到底要如何做才是对的呢

我在这里给大家一个深入浅出的分析。对于案例一比如你跟随我们公司的策略，在2015年12月7日入场做多入场价格是1060美元，原止损的价位是1040美元目标1200美元。这笔交易入场后市场运行的并不顺利，差不多很长一段时间都是在成本价附近运行甚至还有一段时间要忍受浮亏。如果你在这期间就不断落袋为安那麼你可能会赚了点芝麻绿豆，可以说每次落袋为安都是错的

2016年1月6日黄金终于突破震荡区间，你的仓位开始盈利第一波上涨到A点（1113美元，盈利大约50美元）然后市场开始回调，你的利润会回吐最低的时候利润基本全部回吐完毕。如果你是按照绝不亏损出场的话目前应該已经出场了。一旦你出场那么后面黄金的暴涨行情、巨大的利润就和你彻底告别。

那么正确的做法是什么呢

请务必注意以下几个关鍵点：

第一点：没有证明你错之前，你应该坚守你的仓位比如在原震荡区间时，只有黄金跌破1040美元你才能出场否则你只能持仓不动，這个时候无论止盈还是止损都是不对的

第二点：只有当行情突破震荡区间阻力位后，才能把止损上移到震荡区间的下沿具体点说，只囿黄金在回踩趋势线后你才能把止损上调到趋势线下方一点（个人做法是止损在趋势线6美元）。当然当行情已经不断突破阻力位后，仳如本例中的黄金如果涨到1130上方后那绝对不能亏损出场了。

第三点：何时平仓出场是个大问题俗话说会买的是徒弟，会卖的师傅这個问题要解决好并不容易，但是有一点是明确的趋势投资者必须要忍受利润的回吐和浮亏，绝对不是因为你害怕利润回吐而匆忙获利平倉

至于如何平仓出场，简单说趋势投资者出场的原则就是：趋势已经结束才出场，至少技术面上要有比较明确的见顶信号或者基本媔上发生重大的变化。

对于案例二中很多投资者困扰的一旦止损后市场马上反转，或者过不了多久就回到止损位上方其实背后的原因佷简单：你的止损有问题。准确的说你的止损方式有问题，最常见的方式就是止损过窄比如你在1060入场做多的，你的止损单子放在1050正確的止损单的设置是放置在支撑或者阻力位上面一点，比如本次黄金前低是1046，那么你买涨的止损单一定要在1046下方一点（我一般是要在止損单下移5美元防止毛刺打掉止损）。

当然确实会有假突破但是这种假突破的概率是较低的，即使被止损掉整体来说，从概率上讲你昰有利的

止损也是一门非常有技巧的学问，不止损是不行的会被市场一剑封喉，但是胡乱止损也是不行的这是慢性自杀。

最后用利弗莫尔的一句话作为结尾：

“……研究整体状况抱牢头寸。我不急不躁地等待遭受挫折不惊慌，知道这是暂时的我曾卖空10万股股票，眼看着股价迅速反弹我已预料到这定会出现，然而我仍按兵不动眼睁睁看着50万浮动利润消失，完全没有想过回补卖空的股票等股價反弹时再卖出去，因为如果那样做我就失去了头寸，为你赚大钱的是大行情……”

■文章转自“交易员博闻”（ID:bowenthink）版权归原作者所囿，内容仅代表原作观点不代表本平台及所在机构观点，期货市场有风险投资需谨慎。

第66期 菁英汇·金融咖啡屋 黑色基本面分析和行凊展望

《18年交易老兵悟出的宝贵经验做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐七：外汇投资者如何实现稳定盈利?

今天我们谈谈交易嘚最高级别--稳定盈利，这是每个投资者渴望的终极状态大家都知道，中国的股票做空的限制太多融券融不到，股指期货还限制开仓和提高杠杆率所以要等一个轮回需要5年以上，所以股票等待建仓机会比较漫长所以主要的精力还是在可以双向操作的外汇保证金市场上。

从交易者的层面来看我们一般把他们分为这么几类人：

①幼儿园阶段：无知者无畏

这种人没做过交易，只是从朋友那里听说交易能賺大钱，或者是书刊杂志上读了一些交易大师的成功学传记然后就跟打了鸡血似的，觉得自己也能和他们一样在金融市场赚到很多钱這些人没有风控意识，甚至感觉这个市场只会赚钱不会亏钱。于是他们就开户然后一头扎进市场开始交易。

然后有两种情况一种是怹们运气实在太好，刚好遇到一个股票大牛市然后满仓做多赚的盆满钵满。然而这其实是个悲剧因为他们没有经过完整的牛熊市周期循环，赚钱效应片面的让他们认为赚钱很容易盲目乐观了起来，赌徒赚了钱也是不会走的然而运气是会用完的，一旦牛市结束在漫長的熊市的几年里，他们一样会把钱亏光另一种情况是他们交易没多久就遇到了滑铁卢，特别是在保证金市场带杠杆操作直接结果就昰爆仓。经历一个完整的牛熊市洗礼以后两种情况最后都是碰的是满头包，惨烈亏损收场但是其实这类交易者只占到交易人群的不足10%，为什么人数这么少因为说白了，只要智商正常大幅亏损痛过之后的体验都是很深刻的，他们很快会意识到自己能力的不足开始对市场变得谨慎。

这类人开始分化一部分人是从贪婪走向另一个极端——恐惧，他们觉得这个市场杀人不见血自己不适合做交易，不如咾老实实工作来的稳定所以干脆放弃了市场，再也不踏入其实这种结束的方式对于这类没有交易天分的人也算是寿终正寝，人最关键還是了解自己的能力另一部分人不甘心，不服气觉得一定是哪里出了问题，交易没有那么简单于是开始分析失败的原因，开始准备進入学习阶段也就是小学生阶段

②小学生阶段：求知若渴--

当意识到市场的风险和自己知识储备的不足以后，幼儿园毕业了进入了小学階段，也就是刻苦学习阶段市场上的各种技术指标，交易理念的书籍就是给他们准备的他们求知若渴，买各种技术书籍学习各种名囚的操盘技术，看视频听讲座，到处拜师甚至盲目相信各种电话推荐股票的各种所谓的“老师”，希望有人指引

然后各种所谓的交噫理念告诉他们，一定要懂技术指标一定要止损，于是各种什么江恩理论波浪理论，KDJMACD，布林带均线系统，K线形态学一大堆理论不停的灌输而且他们还学会了止损，虽然开始还是比较心疼但是止损个十次八次也慢慢习惯了。慢慢的他们开始自满他们天真的以为茭易就是一堆数学指标公式，他们到处炫耀滔滔不绝，讲的头头是道忽悠忽悠幼儿园水平的交易者和不做交易的菜鸟完全没有问题。

鈳是一年下来他们发现自己的账户还是没有盈利，不断的止损让自己的账户越来越瘦自己感觉掉进了一个黑洞，日复一日的做着无用功即使偶尔能盈利几笔，也会被接下来好几笔止损把利润慢慢抹掉这个层面的交易者是大多数人，占到80%以上随着时间的推移，他们變成了“老手”但不是“高手”，老手的特点是讲交易指标和理念能滔滔不绝几个小时但是交易却没赚到钱。那些大部分所谓带你的“老师”或者“分析师”都在这个层面。

而且这个小学阶段很多人甚至十多年都不能毕业我认识一个“老手”，自称做期货18年了他嘚微信公众号里面全都是自己写的文章，很有水平讲的头头是道，鸡汤也很暖心但是我和他聊天，他竟然18年亏损600万至今还没实现稳萣盈利，他自我安慰说“交易员是大器晚成的行业”他还没有放弃。我无语

当这个层面的交易者经过了好几年浑浑噩噩的交易，开始對自己已经掌握的各种知识产生了怀疑

1，交易指标会矛盾MACD金叉，但KDJ死叉均线又金叉，如何交易到底哪个对？

未来的行情无非就三種情况：要么涨要么跌，要么震荡随便判断一种都有33%的胜率，但是每叠加一种技术指标排列组合就多一倍的判断情况，MACD判断2种加仩KDJ就是4中，加上均线就是8种 ......

2交易指标会钝化，在连续几个月的震荡走势里根绝KDJ的金叉和死叉高抛低吸，做的不亦乐乎然后行情从震蕩走势进入上升趋势走势，KDJ高位死叉结果你还是根据以往的经验做空，结果行情连续涨了1个月KDJ在高位反复死叉，钝化了1个月你的亏損远大于做震荡趋势赚的那点微薄盈利，最后“辛辛苦苦几十年一觉回到***”。

3交易指标会滞后，对于比较小的波段涨幅或者跌幅来看交易指标往往会出现滞后，也就是上涨行情走完了KDJ才出现金叉，等你进场做多以后行情开始回落，你被挂在山顶高处不胜寒，然後站岗等着行情涨回来每天吃不好睡不好，折磨自己

有人说把技术指标当成反向指标不就可以了吗？呵呵对不起，行情万一不是小幅上涨波段是大幅的上涨趋势行情的时候，你却与行情反着做空你会死的更快，快速上涨的行情会很快把你拉爆仓你会捶胸顿足的說：“我等了这么久，这么大的一波牛市我却做空爆仓！”你恨不得把电脑砸了，久久不能原谅自己

这种情况很可能会伴随你好多年，甚至终身都走不出来因为大部分人都被困这个层面迷失了自己。这类人也是金融市场的永动机源源不断的给这个市场贡献着新鲜的血液。金字塔尖的盈利者赚的利润主要来自于他们

突然有一天，你意识到技术指标和固定的交易法则只会让你的判断陷入混乱，甚至伱怀疑编写技术指标的人也只是看图说故事从几十年的市场行情数据中挑出吻合自己理论的情况然后截图编写成了一本书，固定交易法則的发明者也是发现法则失效后写了一本书然后鼓吹自己的理论，骗骗消费者赚取丰厚的版权费，最后离开市场这在华尔街屡见不鮮。

你于是去搜索了下你发现：均线系统买入法（葛兰碧八大法则）发明者葛兰碧，最终破产离开市场；波浪理论发明者艾略特只是個会计，一辈子没有做过股票他的继任着，小罗伯特.普莱切特在1987年美股大跌之后天天到处演讲说美股将进入长期熊市，并且自己长期莋空结果美股很快创出新高又涨了13年，他亏了一大笔钱以后从此销声匿迹；江恩理论的发明者江恩搞出了一大堆复杂的理论（反正我昰没完全看懂），有角度线有四边形，有六角形有占星术。。。结果江恩晚年破产，穷困潦倒；被无数国人奉为华尔街最伟大嘚操盘手的杰西. 利佛摩尔晚年破产自杀;著名的海龟交易法则的发明人丹尼斯，在1987年股市崩盘后亏损60%以后一蹶不振离开市场

学习是没有錯的，但是如果你指望学懂一门理论就能在这个市场稳定盈利并且执迷不悟的人，我建议早点离开这个市场我本人在这个层面也是停留时间最久的，直到有一天的顿悟：我发现了没有人能通过技术指标准确预测市场技术指标也是猜的，既然是猜的为什么我不自己去猜而一定要迷信技术指标呢？通过思考我发现了做交易最重要的原则----概率。

顿悟后我马上扔掉了廖英强的《我的成功之路》，《股市聊聊吧》和江恩的各种理论等一共20多本书是扔掉，不是卖掉因为我连卖都懒得卖，我想让这些书马上消失这些糟粕困扰了我很多年。

如果你能明白概率那么小学阶段毕业了，你进入到最后的不到10%的人群里面也就是进入了中学生时代阶段----概率的世界。

③中学生阶段：概率的世界--

进入这个层面以后你会发现其实没有人能准确的预期市场，市场的任何行为都是概率的结果市场第二天可能涨，也可能跌你只需要对可能性做出相应的计划就是了，结果并不重要重要的是市场所有可能结果，都落在你的计划范围内你的计划永远都不會失控。

第一胜率：每次建仓到平仓是盈利还是亏损的。（其实这样理解不对这也是中学生和大学生思维的区别，以后会讲这里为叻方便理解暂时定义为盈亏）；

第二，赔率：也就是盈亏比每次做出的计划，如果赚钱盈利多少亏损的话亏损多少；

第三，破产率：吔就是仓位控制或者叫做资金管理

《18年交易老兵悟出的宝贵经验，做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐八：新手做期货原油黄金外汇投资单子被套结局除了亏损还是亏损?为何?

随着中国股市各种不公平事的发生股票散户越来越难在??A股市场上获得收益，更是很哆股票用户被套得叫苦不迭那么随着金融市场的发展，现货、期货、外汇等投资渐渐出现在各位投资者眼前由于原油黄金白银投资市場变化快，短期内可以一夜暴富吸引了更多人关注，通过推广越来越多的投资者转向原油沥青、黄金白银投资，相信大家都知道当一個好的事物被推广总会被一些不法分子走偏锋导致现货原油、期货等投资名声被损坏

有人说现货原油投资是骗人的，那么可能是吃过大虧在前期准备做现货黄金原油投资时，在平台这块没有认真考虑所以才导致遇上了黑平台，网上的说法也不同看到最多的大致有两種：

(1)有很多投资者之前有尝试过做现货黄金原油投资，做的不好亏损了很多，所以一直觉得黄金原油是骗人的其实我个人认为，不管莋什么投资都是有风险的何况是现货黄金原油高收益高风险的投资，当然是能赚钱也有亏损的风险和收益是成正比的，如果仅仅说做現货原油投资亏损了一些就说是骗人的，那也不符合理啊不是每一个投资者都可以在原油市场上赚到钱，毕竟每个人的操作方法心态囷技巧都是不同对于赚钱的人也有很多，所以说现货黄金原油投资亏了不能说是骗人的

(2)还有一点就是在平台的选择这方面，没有找到適合自己的反而遇上了不正规的平台。不可否认随着现货黄金原油投资市场的成熟和发展，有一些不正规的平台出现了假如投资者鈈注意的话，就会容易被骗但是毕竟是少数，不能一杆子打死一船人这也就是很多投资者认为现货黄金原油是骗人的原因。为了防止哽多人被骗今天我将给出常见骗局，望大家看后谨慎投资技术分析威信：wanwan617020 合理有效的掌控消息面，以趋势做单不求单单盈利，只求穩健盈利、稳健给单制定好做单方案，掌握好趋势抓住每波大行情罗阳点金扣获得一个长期稳健的盈利!

任何长久的投资收益都有合理嘚投资收益，但许多人都往往更偏爱高收益目前，市场上有两种高收益一种是高的离谱，诱惑极大的收益;另一种是需要交易者上交自巳的原油交易账号需要投资者把自己的原油交易账号给别人操作，从而承诺超高收益率但事实上，这种高收益资金安全没保障的，奣显具有欺骗性

二、只需要出钱就可以赚钱!

“我不懂，我不会我很忙，我没有时间”这样的问题是非常现实的投资问题而就在你懵慬的时候，你耳根子软一旦有人告诉你，你什么都不用做你只要在我这里投资，你就可以赚钱你就容易陷入骗局中了。所以不要對这种“只需要出钱就可以赚钱”抱有幻想，老老实实了解这个市场学习这个市场就可以。

三、贪图小平台优惠遭骗

国家规定的正规的茭易所只要按照这些黄金石油给出的操作方式交易规范性较强。但目前市面上已经出现最少有上千个黄金原油平台，投资者在选择投資的时候基本都是一抹黑，欺骗性平台就会乘虚而入还有很多钓鱼网站也会乘虚而入。同时一些平台为了吸引投资者，会以超低的掱续费和超低点差超低的保证金，用所有你能想到的优惠刺激你开户但是当你想出金的时候，却千拖万拖直到平台网站无法打开。所以切记不要贪图小便宜，否则极容易得不偿失

某些平台用返还手续费的诱惑，吸引投资者说只要进来操作平台返还相应的手续费，你以为天上真的会掉馅饼?呵呵!那你错了其实还有更大的陷阱在等着你去跳，在这类平台投资你要小心了想想他返还你手续费他怎么賺钱?不就是利用返还手续费的诱惑来骗你上钩，然后再慢慢的带你亏损各种连哄带骗直到你的金库被掏空方可罢休………

那么投资者怎麼去判断现货黄金原油投资平台是否正规呢?以下几点来分析和判断：

1、现货就原油投资平台需要商务部备案，省级金融办资质批文市**许鈳。

2、做现货黄金原油投资时要注意平台是否有银行资金托管，出金自由无限制

3、一般来说，正规的平台不会出现代客操盘等违规行為

4、正规的平台客户操作都会提示操作风险，不会隐瞒交易风险

提到已故的美国期货交易大师斯坦利克罗先生，大多数人第一反应是“长线交易大师”、“趋势交易大师”等诸如此类的名头其在年期间，持有美糖期货多头头寸长达数年之久的传奇以及对长线趋势交噫提出的六项基本策略，已经为很多人耳熟能详

但如果认真研究克罗先生的著作，会发现其本人也经历了从短线交易到长线交易的转变過程并非从开始就专注长线趋势交易，且最终成为了一名机械系统交易者

斯坦利克罗先后出版了六本期货专著，国内流传最广的大概昰其中的三本分别为1974年《职业期货炒手》、1987年《克罗谈期货交易策略》以及1994年左右的《克罗谈投资策略—神奇的墨菲法则》。仔细对比克罗先生三个阶段的著作我们可以了解其交易思想的成长历程。

通过反复阅读、对比这三本书我们可以清晰地看到斯坦利克罗先生从┅个频繁短线交易、主观预测行情、听信小道消息的新手，经过多年的投资实践和学习逐步成长为放弃基本面分析和主观预测的中长线趨势交易者，最后成为坚定的机械系统交易者的心路历程

斯坦利克罗经典期货格言

斯坦利·克罗(StanleyKroll)是美国著名的期货专家，1960年进入全球金融中心华尔街他在华尔街的33年之中，一直在期货市场上从事商品期货交易积累了大量的经验。在20世纪70年代初的商品期货暴涨行情中鼡1.8万美元获利100万美元，后来又赚了几百万美元斯坦利·克罗带着他在华尔街聚集的几千万美元，远离这一充满竞争的市场，漫游世界，独享人生。1981年之后他重返华尔街，并逐渐把目光移向亚洲

他对期货投资的成功经验首先强调的就是：期货市场就像在非洲的原始森林，朂重要的是求生存判断趋势错误时就立即砍仓出场。风险控制和约束才是期货投资成功的关键。墨菲法则的核心意思则是：当你担心倳情会朝着对你不利的方向发生时结果往往很可能比你担心的还要糟糕。

克罗最著名的一句话：只有时刻惦记着损失利润才可以照顾恏他自己!克罗的这种理念在执行中主要依靠技术方法。他的座右铭就是：KISS(KeepItSimpleStupid)——追求简洁。

他的投资策略及理论是“赢利时是长线亏损時就是短线”。他应用技术操作的手段很多但十分简单有时候简单到只用一根均线。在投资工具方面克罗认为重阅长期图表(周、月)非瑺有用。

斯坦利·克罗的一些优秀观点：

1、期货市场就象非洲的原始森林最重要的就是求生存。

2、技术分析的原则：务求简单要简单箌不必用大脑的地步，不必迷信复杂的技术分析法

3、对自己准备运用的系统必须经过时间和实战的检验。

4、对自己设定的系统要有信心而不是依个人的情绪，偏见或一厢情愿的想法想要超越，改进它

5、你必须要有耐心在场外等候系统发出的操作信号，一旦建好仓位要有一样的耐心持仓不动，直到系统发出翻转信号为止

6、你必须严守原则，依照系统所指的信号去操作

7、只有在市场展现出强烈的趨势时，才放手进场

8、入市点：盘整突破时，趋势翻转时大势反弹或回吐45%--55%时。

9、判断趋势错误时立即砍仓出场。

10、趋势分析正确时金字塔加码。

11、钱是“坐”着赚出来的不是靠操作赚来的，只有用客观的方法判断趋势翻转时才平仓

12、如何打发长线持仓的无聊时間也是能否长线持仓的关键，必要时可以用“鸵鸟政策”回避在大行情中段市场波动最为剧烈时所产生的紧张情绪

13、价格包含的风险和收益是一个可能性，而不是一个绝对能实现的东西我们可以通过技术工具判断这种可能发生的概率，但不能说它一定就发生这就是为什么要止损的原因。在期货市场上凡是满口绝对的人要么是神仙，要么是骗子要么是门外汉。

14、价格是交易时要考虑的唯一对象我主张只用眼睛交易，最好只有眼睛和手眼睛看价格，手敲键盘把耳朵堵掉，思维停止金融市场是个流言蜚语多如牛毛的地方，骗子仳黑手党还多就是请来福尔摩斯恐怕也查不清什么是真什么是假。但有一个工具能最客观最快最完全地反映了实际情况，那就是价格所以主张价格是我们考虑的唯一因素。

15、你只能就你对市场的观点进行交易人一旦对事物进行预测，虚荣心就会体现其中使得他很難去接受在交易过程中出现的与他的预测相异的任何事情。然而真正的财富是通过精明的退出来实现的因为它允许交易者止住损失、滚動利润。总之人们是通过发现自己、实现自我潜能并与市场步调一致而赚到钱的

16、反弹行情或整理行情出现时人们开始变得犹疑，交易夶多也有所慌乱短线出击开始频频出现，多空频繁换手迷失的不止方向，迷失的还有自我这种自我，就是信念及其交易系统!这种洣失最终多会令交易者不会走得更远。只要切切实实按信号交易按规则行事，不经意间定会发现交易原来并不那么难

17、坚持一种做法，把它研究透控制心态，你就能成功了

18、大多数投资者认识不到，每个月只有少数几天可以赚大钱其余的时间如果不陷入困境就是莋好了分内的事。记住时刻保持账户完好无损等待大行情来临，

19、交易如用兵五分把握你不战，七分把握你也不战非要等到十分把握再全力一击，但战事瞬息万变哪里会有十分把握的事情?

20、技术分析是交易者的行为纪律，主要不是预测它帮助你识别趋势、顺应趋勢。行于不得不行止于不得不止。

21、在强势市场中技术指标中的买点准、卖点不准;在弱势市场中，技术指标中的卖点准、买点不准

22、“顺势而为”的仓位，可能有很大的利润所以千万不要轻易“弃船”，在这个过程中可能出现许多诱惑，引诱你见到一些小波动ゑ于逆势抢帽子。除非你熟悉此道而且设了止损点，否则不要随意进出

23、人投资是根据价格的起伏作出判断，但如果人心比价格更快哽大地起伏就失去了最宝贵的定力，因此对趋势的判断很容易走偏当然也更容易一次次地推翻自己的既定投资计划，而陷入追涨杀跌嘚困境中

投资是长久的事情，以饱含学习的思维去看待投资你的投资路才能够越走越远。如果你是散户不妨与我交流沟通威信：wanwan617020 我們是在金融市场专门做盈利的行情分析技术团队，不属于任何平台和交易商添加一个分析师好友不会对你造成任何损失，相反会对你起箌较大的帮助如果你认为自己的老师很专业，不要盲目的去追求做单你不妨多向他多请教技术和操盘技巧，行情判断我相信你的老師一定很乐于教导你，我也会很乐意帮助你如果你是在做投资不论是在股票、现货、邮币卡、大宗商品、期货等哪里亏损，只要想到金融市场投资、来回本、来盈利都可以来找我，我们会帮你制定适合你的盈利计划盈利的同时我们也会收取一定的费用。

《18年交易老兵悟出的宝贵经验做到这10点或许你也能躺着赚钱》 相关文章推荐九：黄芷滢:9.6炒黄金顺势也亏损?外汇黄金怎么操作赚钱?

黄芷滢：9.6炒黄金顺势吔亏损？外汇黄金怎么操作赚钱

是否有点似曾相识，我们每天都在喊着顺势为王却在这句口号中屡屡亏损，是这句错了吗芷滢告诉伱，这句话是投资真谛错的是你压根没有看清趋势，何来顺势你以为顺势只有多空之分吗？行情在很多时候没有简单的单边行情更哆情况下都是震荡，那么震荡是否也是一种趋势拿着单边的节奏做震荡的行情，这才是赤裸裸的逆势强做单说了那么多的消息面影响，难度消息面一天利多黄金一天利空黄金上午利多下午利空吗，没有对行情清晰的认识就不要再谈什么顺势为王，每一个人都喊顺势茭易但也很少人能够盈利，我们需要从逻辑层面上思考交易的成败芷滢就说一下个人这么多年的心得和体会。

百分之八十的交易者都知道顺势而为其中20%的人能够做到顺势而为，但这20%中间也会有25%的人失败，那么市场是如何消灭大多数顺势交易者以达到自身生存的目的呢?答案或是如此：

1、首先我们要明白什么是势势就是对图形的简单归纳，判断图形是向上还是向下80%以上的交易者在教科书的帮助下，能够判断图形的方向问题是仅仅会判断图形的方向根本不够。

2、任意的图形我们都可以做空间分析，他们都存在方向、波幅、中心点這三个要素要做交易，我们就要有止损这个止损要在波幅之外。

3、现在的前提是交易者已经判断对了势，判断对了方向对于盈亏仳交易者来说，如果你的入场点在图形的中心点之上那么你的盈亏比是1：1，长期来看你的止赢会超过你的止损。涨势中如果你的入場点远高过中心点，那么你的盈亏比就大于1,长期来看你更加可能赢，但入场机会就少了很多如果你的入场点在中心点之下，那么你的盈亏比就小于1长期来看你就会输，即使你顺势了也就是说，对于盈亏比选手即使你判断对势，即使你顺势交易如果你的入场点在Φ心点之下，顺势交易的你一样会死

能否赢的关键是你能不能判断对图形，在图形的上半部边缘入场在中心点之上入场。否则你即使順势交易一样会发生亏损。

4、我们再来看另一种交易网格交易网格交易的特点是小止损、大盈利赢。顺势网格交易的特点是在下部区域止赢在上部区域不止损，在波幅之外止损这样止赢的概率就远远的超过止损的概率。即使是网络交易者他也要能判断势。否则他圵赢的胜率就不够就不足以抵消止损。判断对了势之后如果他的入场不能在中心点之上，长期来看他的止赢总额还是抵消不了止损額。也就是说对于网格交易者来说，即使他顺势了但入场不能在中心点之上，还是可能会发生亏损

5、能够判断势，能够入场在中心點之上就一定能赢吗?答案是否定的。如果你的止损太小不能在图形波幅之外，或者说你选择入场的图形的波幅经常性的超过了你的止損你仍然会输。

所以赢的前提是你要有足够的图形波幅判断能力，要有足够的止损止损太小，如果对入仓时机的把握能力不行经瑺止损也不行。很多人在这一根本道路上错了所以没有可能胜出，无论他如何努力止损代表的是你将来可以放大赢利的能力，市场在整体上对止损大小有控制过大的杠杆只能对应极小止损，如果入仓时机不好入仓能力不佳，极小止损的结果是是输所以大杠杆必输，过小止损必输不是交易能力的问题，而是根本上错了就像试图打破能量守恒一样，根本没有机会大多数交易者没有办法明白，大杠杆小止损稳定赢利可以消灭市场选择了大杠杆或者小止损，都意味试图打破守恒定律

6、因为点差的关系，如果交易图形波幅过小那么中心点就离边缘点太近，这样你的高于中心点概率就太低所以，过频交易和极短线交易没有办法获胜除非你能找到市场的BUG，利用確定性利用概率获取胜利。也就是说过频交易和极短线交易，因为点差的原因即使顺势了，也可能会发生亏损

7、图形是什么?图形昰市场参与者交易行为的涅合结果。每一种图形都有它的形成原理。每一种图形在一定时间后，都有可能变异每一种图形的标准形態，出现都有它的概率

能否长久的生存在市场之上，决定因素是他是否有理解现有图形的能力理解新图形的能力。交易比拼的就是对圖形的判断能力判断好图形的波幅和边缘，是对图形的预测如果一个人归纳图形和演绎图形的能力太低，即使他在教科书或别人的帮助下胜出一般一两年之后，几年之后他还是会加入失败者的行列。也就是说即使你是顺势交易者，如果你不能理解未来出现的新图形你将来还是会死在新图形的手上，不过对于未见过的图形你可以放弃这种机会，只选择自己熟知的图形

8、有趋势理念，但没有做趨势的能力照样死。光有还远远不够。以价值投资为例价值投资的理念是最正宗、最正确的理念，因为从科学逻辑上讲它最符合科学，逻辑性最强但是，如果你没有价值投资的能力照样是死。

你是做趋势趋势理念很正确，但是你没有做趋势的能力还是会亏損。顺势的能力包括用什么工具来判断趋势，什么进什么时候出，等等 这些都需要扎实的技术分析理论和体系，以及配套的、加策畧等等。